有時候，你閉上眼睛，很幸運時，就會在黑暗中看見一汪池水，淡淡的白色，十分可愛。如果你把眼睛再眯一眯，水池就改變了形狀，顏色隨之變得更加鮮豔。把眼睛再眯得緊一些，那池水的顏色就變成火紅色的了。這是世界上你所能看到的最美妙的一瞬間；要是你能看得更遠些，也許還能看見浪花拍打著湖岸，聽見美人魚的歌唱。這就是美人魚的環礁湖。
孩子們常常在這環礁湖上度過漫長的夏日。他們大部分時間在水裏遊泳，玩著美人魚的遊戲等。你可不要因此以為，美人魚對他們很友好，正相反，他們與美人魚相處得很不融洽。
溫迪在島上的時候，從來沒有聽到美人魚對她說過一句客氣的話，這讓溫迪覺得非常遺憾。她經常偷偷地走近湖邊，看那成群的美人魚，在流囚岩上曬太陽，梳理她們的長發，那神態撩得她心裏怪癢癢的。她輕輕地遊過去，踮著腳走到離她們一碼遠的地方，這時她們卻發現了她，紛紛縱身潛入水中，還用尾巴撩起水來故意濺她一身。
除了彼得外，美人魚對待其他男孩子都是一樣的，彼得和她們經常坐在流囚岩上長時間地聊天，他有時還會騎在她們的尾巴上，和她們一起嬉戲。彼得還趁她們不注意時，偷偷拿了一把她們的梳子送給了溫迪。
觀看美人魚最迷人的時刻，是在月亮剛剛升起的時候，這時美人魚會發出奇異的哭聲。不過這時候到環礁湖是非常危險的，但在我們就要講的那個夜晚之前，溫迪從來沒見過月光下的環礁湖。倒不是因為害怕，反正，彼得會一直陪伴她的。主要是因為，她定下了嚴格的規定，每個人一到晚上七點必須上床睡覺。不過，在雨過天晴的日子，她時常來到湖畔，看大批大批的美人魚到水麵上來玩水泡。在彩虹色的水裏吹出的泡泡五顏六色，美人魚把泡泡當做球，用尾巴歡快地拍來拍去，想讓它們一直留在彩虹裏，直到破碎為止。彩虹的兩端就是球門，守門員隻許用手接球。有時候，幾百條美人魚同時在環礁湖裏玩球，這真是世界上的一大奇觀呀。
可是，一旦孩子們加入拍球遊戲，美人魚就立刻鑽進水裏不見了，隻剩下孩子們在玩了。不過，我們有證據證明，潛入水中的美人魚會在一邊偷偷地觀看這些闖入者，並且也很樂意從孩子們那兒學點什麼。因為約翰使用了一種用頭不用手的玩水泡的新方法，美人魚守門員很快就學會了這種方法。這也是約翰在永無鄉留下的一點痕跡。
每次孩子們吃完午飯後，都要躺在岩石上休息半小時，即使午飯是假裝的，溫迪也要求他們必須這樣做。午休必須是真的。所以每天午飯後，孩子們一溜排躺在陽光下的岩石上，讓陽光把自己的皮膚曬得黑亮亮的，溫迪則會很神氣地坐在旁邊。
這天，他們和往常一樣全都躺在流囚岩上曬太陽。岩石比起他們的床來大不了多少，不過，他們當然都懂得，不要多占地方。他們在一起閉著眼睛，打著盹，偶爾趁溫迪不注意時，互相擠捏一下。而溫迪坐在一邊，正忙著做針線活兒。
就在這時，環礁湖上忽然起了變化。湖水在微微顫動，太陽躲到雲後不見了，整個環礁湖籠罩在一片陰影之中，連湖水都變冷了。溫迪看不清穿針了。她抬頭看了一眼陰暗的湖麵，一向溫和平靜的環礁湖，這時變得猙獰可怕，仿佛在打著什麼壞主意。
溫迪知道，這不是夜晚來到了，而是一種比夜晚還要黑暗的東西出現了。那東西還沒有來臨，大海卻已預示了它的可怕，這是什麼東西呢？
溫迪一下子想起了她聽到過的，所有關於流囚岩的故事。這裏之所以叫流囚岩，是因為凶狠的胡克船長經常把犯錯的手下丟在岩石上。當潮漲時，海水漫過岩石，他的手下就被淹死了。