胡大海留守金華，耿再成留守處州，二人本來是掎角相應，固若金湯。偏偏這兩處有很多苗軍，胡大海和耿再成都想將他們招攬過來。苗將蔣英、劉震、李福等人歸降胡大海，李佑之、賀仁德等人歸降耿再成。胡大海、耿再成都將他們留在帳下，優加款待。怎奈這些苗將狼子野心，始終靠不住。蔣英、李福等人首先謀亂。二人來找劉震商議，劉震一開始還不忍心。李福說要做成大事，就不能顧及私恩。於是，劉震也和他們一起造反。蔣英先寫信通知處州的苗將，讓他們同時舉兵，然後請胡大海來八詠樓下看他們射箭。胡大海不知有詐，貿然前去。剛剛上馬，就被蔣英拿鐵錘擊中腦袋，頓時腦漿迸裂，一命嗚呼。蔣英砍下胡大海的首級，脅迫胡大海的部下。胡大海的兒子以及親信都被蔣英等人殺死。隻有典史李斌將大印藏在懷裏，逃到嚴州告急。
李文忠急忙派何世明、郭彥仁等人前去討伐，張德濟也從信州趕來。偏偏銅山西崩，洛鍾東應。李佑之、賀仁德等人接到蔣英的書信，還不敢輕舉妄動。等到胡大海被殺，這才放膽作亂。耿再成剛聽到兵變消息，李佑之等人就已經殺入。耿再成揮劍拚殺，無奈對方人多勢眾，終被殺害。耿再成的兒子耿天璧聽到消息，馬上派人到李文忠那裏求援。隨後，召集耿再成的部下替父報仇。
這時候，警報早已傳到應天，朱元璋不免痛心，對劉基說：“兩州兵變，衢州恐怕也保不住了。這可如何是好？”劉基說：“不過是一群烏合之眾！況且嚴州有李將軍就近支援，製伏賊黨綽綽有餘。要是明公擔心衢州，不才願意前去鎮撫，順路回家葬母。”朱元璋高興地答應了，接著挑選得力將士讓劉基帶去，以便調遣。劉基星夜前進。到了衢州，守將夏毅出城迎接，並說衢州也有很多流言。劉基說不礙事，接著四處駐兵，並揭榜安民，一個晚上就平定了。後來又給各個屬縣發去文書，各縣也相安無事。十多天之後，聽說蔣英等人敗投張士誠，李佑之等人被李文忠的部將與耿天璧等人殺死。劉基於是上疏稟報應天，自己回鄉葬母去了。朱元璋得報後，自然欣慰。命李文忠為浙江行中書省左丞，總管嚴、衢、信、處諸郡的軍馬。耿天璧承襲父職，留守處州。李文忠攻打杭州的時候，抓獲蔣英等人，將他們血祭胡大海。後來朱元璋追封胡大海為越國公，耿再成為高陽郡公。
劉基回鄉葬母，方國珍寫信前來慰問，劉基回信答謝，並宣示朱元璋的威德，勸他歸附。方國珍於是派人到應天進貢物品。朱元璋非常高興，寫信給劉基，慰勞備至。還常常遙問軍事，催促他回來。劉基於至正二十二年春回鄉，到二十三年春複出。那個時候，朱元璋正準備支援安豐。劉基說：“陳友諒、張士誠對小明王虎視眈眈，我們還是不要走這一步。”朱元璋說：“小明王被圍困，情況危急。我一直尊奉他的龍鳳年號，不忍心袖手旁觀啊。”劉基默不作聲。原來，劉基剛到應天的時候，看見中書省設著禦座，奉著小明王韓林兒的虛位。每當春秋佳節，朱元璋以下的人都會向座前行慶賀禮，隻有劉基不去，並憤憤說道：“一個豎子，供奉他做什麼？”當時韓林兒居住在亳州，被元朝統帥察罕鐵木兒打敗，帶著劉福通逃到安豐。張士誠帶領十萬兵馬，趁機圍住安豐城。劉福通知道打不過，就讓人從小路到應天去搬救兵。劉基不想去支援，所以阻攔。偏偏朱元璋不從，竟然率領徐達、常遇春等人兼程趕過去。等趕到安豐，城已失守，劉福通被殺，韓林兒在逃。張士誠的部下呂珍把徐達等人團團圍住。幸虧常遇春率軍支援，三戰三勝，才趕走呂珍。朱元璋就命徐達等人攻城，自己帶著兵馬去找韓林兒。在途中找到他，送到滁州，自己返回應天。由於這次行動，虎踞龍盤的都城險些被人偷襲。虧得陳友諒目光短淺，用五六十萬的大兵專攻南昌，不去偷襲應天，才讓這位有上天保佑的朱元璋從容布置，與陳友諒在鄱陽湖一決勝負。
陳友諒因為自己的地盤越來越小，不禁愧憤交集，就想破釜沉舟，與朱元璋決一死戰。於是大造戰船，每條船分成三層，高數丈，上麵的人和下麵的人說話都聽不見，房室俱備，中間可過馬匹。當下陳友諒就載著文武百官、家眷，以及六十萬士兵，悉數東來。到了南昌，把戰艦停住，準備攻城。守帥朱文正聽說陳友諒傾國而來，急忙命鄧愈防守撫州門，趙德勝防守官步、士步、橋步三門，薛顯防守章江、新城二門，牛海龍等防守琉璃、澹台二門。自己帶著兩千精銳，往來策應。
陳友諒親自督兵，猛撲撫州門。所有士兵都持笠帽大的盾牌，上禦箭石，下鑿城牆。沒過多久，隻聽見一聲巨響，城牆竟然坍塌了二十多丈。陳友諒的士兵正準備擁入，裏麵忽然響起火銃的聲音，緊接著射出許多火星。火星熊熊炎炎，閃爍如電，稍微觸著，不是焦頭就是爛額。陳友諒的士兵還想用盾牌遮蔽，哪知盾牌都是竹製的，遇火就燃。士兵們都怕死，自然逐步倒退。鄧愈命人豎起柵欄阻隔，柵欄還沒有豎起來，外麵的敵兵就攻了進來。雙方接仗，不得不血肉相搏。正在這危急關頭，朱文正督兵前來支援，一邊戰鬥，一邊築城。外麵的敵兵也不肯停下，連番殺入，又被連番殺出。等到城牆修補完畢，內外的屍體已經堆得像小山一樣高了。朱文正手下的猛將，如李繼先、牛海龍、趙國旺、許珪、朱潛等人都戰死了。