大唐三軍將士傍晚一頓飽餐之後，見天色將暗，陰風襲襲，吹得旌旗獵獵直響。李軒等眾將分兵而出，將浚儀圍得水泄不通。
城上守卒慌忙稟告張歸厚，張歸厚披甲掛劍，望城頭觀望，隻見浚儀城四周火把通明，雲梯、飛梯、衝車、撞車列陣城下，唐兵前呼後擁一望無邊。在張歸厚身後的袁象先對其道：“大都督如之奈何？”
張歸厚長歎一聲，無助的答道：“天意如此，非我不才。”扭頭對袁象先道：“今夜老夫當葬身此城，以報先帝知遇之恩，將軍年少，大戰之時可突圍而去。”
袁象先眼中依稀，道：“末將身陷敵陣，豈敢貪生，願隨都督戰死此地。”
張歸厚喝道：“袁將軍為人正直，我令將軍突圍非是他意，隻求將軍回開封替我報個喪。同時也保得康王殿下周全回到開封。”左右眾將聞聽此言無不熱淚縱橫。
城上梁將之間正生離死別，忽聞城下戰鼓震天，喊殺四起，上萬支火弩劃破夜空，飛上城頭。城上雖有射手發箭，投擲石木，但城下雲梯高立，唐兵士卒攀城而上，一場好殺。
星夜攻城，獵獵火把把周圍照得如同白晝，城頭上戰血飛濺，已分不清是唐軍士兵的血還是梁兵的血。
朱友孜早已聽聞浚儀被圍，哪裏管顧那麼多，帶著親信正要從南門突圍逃走，正好遇上張歸厚與袁象先。
眾人看在眼裏，不禁心中大怒。隻是張歸厚連使眼色，才硬吞心中怒氣。
張歸厚上前道：“如今危急，請袁將軍護送殿下回開封。”
朱友孜環視眾人，知眾人心中有氣，連連道：“也請張都督與我等一同先撤離吧。”
張歸厚正想答話，士卒來報四門皆已告急。張歸厚率五百精壯士卒從南門突圍。李軒正在南門外督戰，見張歸厚率兵從此殺出，李軒對左右將士高聲喊道：“誅殺頑賊！”
萬餘將士蜂擁而上，張歸厚揮長戟左突右殺，挑死圍上唐兵，使得無人能阻。
張歸厚力戰唐軍頓覺前日舊傷複發，心口劇痛，口中湧上一口鮮血噴出，自知無力再戰，高呼道：“我擋唐兵，袁將軍護住康王殿下速走！”張歸厚血口怒吼，橫槍攔兵，將袁象先等十餘人護出重圍，管威突然出現，揮舞橫刀，抄至張歸厚身後，用刀攥猛磕張歸厚後心窩，頓時張歸厚嘴上鮮血淋漓，丟槍墜馬，十幾個唐兵一擁而上，將張歸厚五花大綁，生擒南門。
天亮之時，浚儀城已失守，李軒會合各路兵馬於浚儀，召集眾將於中軍帳內。劉鄩帥眾將管分列兩側，李軒坐帥位，正色道：“拿張歸厚上堂。”
隻見幾個軍士將筋疲力盡的張歸厚架至帳內，張歸厚雖舊傷劇痛，仍立而不跪。李軒問道：“逆賊之將，見本王為何不跪？”
張歸厚麵不改色答道：“老夫被擒猶死而已，爾等發落便是。”
李軒朝左右挑過眼色道：“左右為老將軍鬆綁！”
兩側軍士揭開綁繩，李軒又道：“看座！”
有士卒搬過椅子，讓張歸厚落座。
李軒問道：“本王嚐聞老將軍將本王視作兒郎一般，今日生擒將軍，心中可服？”王彥章扭頭不語，李軒又問道：“老將軍率殘餘之兵為何以卵擊石，不念後果？”
張歸厚垂頭喪氣道：“吾主若聽我之言安能有今日之敗，大勢已去，非老夫之勇一力能擔。”
李軒走至張歸厚近前為其拭去身上塵土，張歸厚卻用掌擋住李軒手腕道：“老夫已存成仁之心，且殿下與老夫有殺兄之仇，殿下切勿招降。”
李軒一聲歎息道：“本王愛慕英傑，素來敬畏老將軍威名，望老將軍洞察時務，倒戈歸順，功成之日封拜萬戶侯，不知老將軍尊意若可？”
張歸厚答道：“老夫出窮苦，受梁主恩寵未嚐敗績，殺戮無數，今為敗軍之將亦理所應當。殿下將為世之明主，老夫卻不能朝秦暮楚，背信於天下！今隻求一死。”
李軒見張歸厚寧死不降，看了一眼左右眾人，劉鄩心裏明白這是勸不動王彥章，向借眾人之口再勸。想到這裏，劉鄩便起身對張歸厚施禮道：“雅王殿下一片真心，還望老將軍三思啊。”
張歸厚一看是劉鄩，冷笑一聲言道：“我大梁太祖皇帝，是何等厚待你劉鄩，可你卻背叛了他，老夫未能殺你為先帝報恨，飲恨此生！”這一席話倒把劉鄩說的啞口無言。
張歸厚猛一起身對李存勖言道：“大丈夫生而何歡，死而何懼？隻可斷頭，不願屈膝！”
李軒長歎一口氣，道：“左右取酒來。”
隻見有士卒端上酒壺、酒碗，李軒斟滿一碗酒，端給張歸厚，道：“請老將軍滿飲此杯，本王為將軍壯行。”
“謝殿下！”張歸厚接過大碗時一飲而盡，李軒對刀斧手一揮手，兩個刀斧手就走到張歸厚跟前。
“啪！”張歸厚把碗往腦後一扔，仰麵大笑隨刀斧手走出中軍帳。
片刻之後，刀斧手獻上張歸厚人頭，李軒令人為其厚葬。