會談中，張學良表示完全同意中共“停止內戰，一致抗日”的主張；讚成中共組織國防政府、抗日聯軍等意見；讚成紅軍集中河北抗日；對紅二、四方麵軍北上抗日他表示歡迎，並說如果紅軍一旦與日軍接觸，他可以公開和紅軍聯合抗日。這樣，雙方全麵合作就肯定下來。張學良又提出抗日民族統一戰線應包括蔣介石在內的問題。周恩來說明：以往中共主張反蔣抗日，是因為蔣介石敵視人民，基本政策是“攘外必先安內”。現在願意聽聽張先生的意見。張認為蔣介石是國內最大的實力派，如果抗日民族統一戰線不包括他，他以中央政府的名義反對，不好辦。據他回國兩年的觀察，蔣可能抗日。他的嫡係高級人員中也有主張聯俄、聯共、抗日的。蔣介石錯在堅持“攘外必先安內”的政策，要做艱苦工作扭轉他。共產黨在外麵逼，張在裏麵勸，內外夾攻，定能扭轉。周恩來表示，這個問題很重要，他回去報告中央，認真考慮，再作答複。接著，又研究了抗日戰爭爆發後，如何打敗日軍？周恩來闡述以持久戰製勝之道。此外，對聯蘇、雙方停戰、通商等問題都達成了協議。張要求共產黨派代表常駐他那裏，並希望共產黨給他輸送幹部。周恩來說紅軍人少文化低，東北軍可以自己培養幹部。10日清晨4時，會談結束。
疊印張學良著《西安事變懺悔錄》有關段落，送出畫外音：
良告彼，中央已實施抗日準備，蔣公宵旰為國。雙方辯論多時，周詢及廣田三原則，良答以蔣公決不會應允。周承認蔣公忠誠為國，要抗日，必須擁護蔣公領導之。但左右何乎？又力言彼等亦蔣舊屬，如中央既決心抗日，為什麼非消滅日人最恨而抗日最熱誠之共產黨不止？在抗日綱領下，共產黨決心與國民黨恢複舊日關係，重受蔣領導，進而討論具體條件：（大致如下）
（一）共黨武裝部隊，接受點編集訓，準備抗日。
（二）擔保不欺騙、不繳械。
（三）江西、海南、大別山等地共產黨武裝同樣受點編。
（四）取消紅軍名稱，同國軍待遇一律。
（五）共產黨不能在軍中再事工作。
（六）共黨停止一切鬥爭。
（七）赦放共產黨人，除反對政府，攻擊領袖外，準自由活動。
（八）準其非軍人黨員，居住陝北。
（九）待抗日勝利後，共黨武裝一如國軍，複員遣散。
（十）抗日勝利後，準共黨為一合法政黨，一如英、美各民主國然，等等。
周更提出，如良存有懷疑，彼等言不忠實，願受指揮，意受監視，任何時可以譴責。當時良慨然承允，並表示良有家仇國難，抗日未敢後人，（但）上有長官，不能自主，當向蔣公竭力進言，以謀實現，各以勿食言為約。
疊印《與張學良談判情況》原電文，送出深沉的畫外音：
張毛彭：
一、關於外交談判的基本問題，彼方同意停止內戰，一致抗日，及國防政府、抗日聯軍亦願醞釀此事，以促其成。彼方認為紅軍一與日帝接觸，彼即可公開號召抗日，不打紅軍，對於紅軍主力集中向北，願助其成。彼決派代表赴友邦，並助我打通關係。
二、關於目前行動，彼因對蔣尚幻想及利害關係，反蔣尚不可能；但認識蔣真降日，彼即離蔣獨幹。目前受蔣命令鉗製其東南地區軍隊，在澄城、韓城、彬縣積極行動，阻止楊軍前進。以陝南紅軍逼近西潼大道，以陝甘地方部隊在耀、銅、宜、中、洛、富、甘、膚大道積極行動，以造成後方借口，延緩前進，並保留我方在此大道上之東西交通。
三、關於經常通商，彼方已有誠意讚助，但我方派出辦貨人員須統一。
四、其他詳細情形，待張浩同誌麵談。
畫外音：
4月10日淩晨四時，會談結束。他們共進夜餐之後，張學良拿來一本《申報》紀念六十周年印製的大地圖送給周恩來，並說：“共同保衛中國！”周恩來雙手接過這本我國比較精確的等高投影設色地圖，深沉地點了點頭。接著，張學良又拿出私款兩萬元光洋，作為程儀送給周恩來；後來又贈送20萬元法幣。這對處境困難的紅軍來說，真是雪中送炭啊！
東方破曉，顯出魚肚白。周恩來與李克農以及回中央報告工作的劉鼎懷著依依惜別之情告別張學良，迎著冉冉升起的朝陽離開了延安。周恩來的情絲似乎依然停留在與張學良的會談中，他喟歎不已地對同行人說：“談得真好呀！想不到張學良是這樣爽朗的人，是這樣有決心、有勇氣的人，出乎意料！真出乎意料！！”當天，周恩來向黨中央拍發了上述那則電文；繼之又向留守中央的負責同誌做了全麵的彙報，並決定派劉鼎為駐東北軍的代表。4月22日，劉鼎就要回到張學良身邊去了，周恩來又親筆給張學良寫了一封信。
疊印周恩來信的原件，並送出深沉的畫外音：
漢卿先生：
坐談竟夜，快慰平生。歸語諸同誌並電前方，鹹服先生肝膽照人，誠抗日大幸。唯別後事變益亟，所得情報，蔣氏出兵山西原為接受廣田三原則之具體步驟，而日帝更進一步要求中、日“滿”實行軍事協定，同時複以分裂中國與倒蔣為要挾。蔣氏受此挾持，屈服難免，其兩次抗議蒙蘇協定尤見端倪。為抗日固足惜蔣氏，但不能以抗日殉蔣氏。為抗日戰線計，為東北軍前途計，先生當有以準備也。