從表麵上看，美國金融危機是由次貸危機引起的，其實有更深的原因。
（1）金融危機有其製度根源，是資本主義危機
金融危機的可能性存在於市場經濟固有的自發性的貨幣信用機製，一旦金融活動失控，貨幣及資本借貸中的矛盾激化，金融危機就表現出來。
（2）金融秩序失衡，金融監管缺位，是美國金融危機的重要原因
一個國家在金融發展的同時要有相應的金融秩序與之均衡。1999 年美國國會通過了《金融服務現代化法案》，推行金融自由化，放鬆了金融監管，並結束了銀行、證券、保險分業經營的格局。結果造成金融活動逐漸失控。
（3）金融生態中的問題，也助長了金融危機進一步向縱深發展
金融生態本質上反映了金融內外部各要素之間有機的價值關係，美國金融危機不僅僅是金融監管的問題，次貸危機中所表現出的社會信用惡化、監管缺失、市場混亂、信息不對稱、道德風險等，正是金融生態出現問題的重要表現。
（4）美國經濟基本麵出現問題，從而加速了金融危機的爆發
20 世紀末到本世紀初，世界經濟格局發生了重大調整，世界原有的供需曲線斷裂，出現了價格的上漲。美國采取了單邊控製總需求的辦法，使得原有的供給缺口不斷擴大，物價持續上升，就業形勢出現逆轉，居民收入和購買力下降。
（5）在過去60年，美國經濟增長和國內消費超出了本國生產力的承受能力
（6）次貸危機爆發之前美國政府出台的一係列限製進出口的法案和政策，是導致經濟環境走弱的直接因素
在進口方麵對發展中國家製造各種貿易壁壘，在出口方麵又對技術性產品設限，這些政策直接推動了美國物價的上漲，減少了美國的就業機會，抑製了國內的經濟創新動力，這也是金融危機爆發的重要誘因。
要想從根本上解決金融危機，應該從市場、製度、係統上做根本的改革，否則在金融自由化的前提下，金融風暴猶如海上的台風，隻要氣壓形成，就回造成災害。