初，遼主之與金人戰也，耶律大石以諫不從，遂率眾走北庭都護府，自立為王。會西鄙七州十八部，諭以興複事，得精兵萬餘，置官吏，具器械。又遺書回鶻。回鶻王畢勒哥迎至邸，送至境外，兵行萬裏，歸者數國。至尋思千，西域諸國舉兵十萬拒戰。大石進擊，大敗之，僵屍數十裏，回回國王來降。又西行至起兒漫，群臣共冊大石為天祐皇帝，改元延慶，是為西遼。西遼王大石引兵東還，行二十餘日，得善地，遂建都城，號虎思幹耳朵。金主聞耶律大石在和州之域，遣兵攻之，不克而還。德宗大石立十二年而殂，子仁宗夷列幼，遺命其後蕭氏權國事，號感天皇後，稱製七年殂。夷列始親政，又十三年而殂，子幼，遺命其妹普速完權國，號承天皇後。承天後製十四年，與其夫蕭朵魯不之弟補古隻沙裏通，出朵魯不為東平王而殺之，朵魯不之父斡裏刺以兵問罪，殺普速完及補古隻沙裏，迎夷列次子直魯古之立，改元天禧，立三十四年。因出獵，乃蠻國天屈出律伏兵八千擒之，而據其位，尊直魯古為太上皇，以善終，西遼亡。凡三主二後，起於宋徽宗二十五年乙巳，亡於南宋寧宗七年辛酉，共七十八年。
卻說金太祖旻，即阿骨打，既破遼，大敗遼兵，取有五京之地，迫遼主遠遁。生十五子皆不立，而立其弟太宗晟，即吳乞買。太宗晟既滅遼，複遣斡離不粘沒喝寇宋，破汴京，虜二帝，而取宋天下之半。又遣太祖第四子兀術，及粘沒喝、婁室銀術可撻懶、斡離不等屢寇南宋，又立劉豫為齊帝以害宋，諸事盡見南宋回中。太守晟嗣位十三年殂，子十四人皆不立，而立太祖嫡孫合刺，更名亶，乃太祖太子繩果之子也，是為熙宗。熙宗亶厭用兵，頗讀書，使撻懶兀術襲執劉豫，與宋通好。典禮樂，立孔廟於上京，求孔子支派四十九代孫瑤，封為衍聖公，元朝因之，而孔子嫡源從南渡者，今居浙江。
熙宗嗣位十四年，末年好飲酒，妄殺大臣。平章事完顏亮亦太祖之孫，太祖第三子遼王宗幹之子也，謀篡位，陰結死士，而通於熙宗妻裴滿後，忌金主之弟胙王常勝等，因構殺之。熙宗素積怨於裴滿後，因並殺後，而召弟婦胙王之妻撤卯入宮為繼後。亮黨大興國，給事寢殿，被杖怨望，亮使為內應，己巳十二月夜二鼓，興國啟門，亮與妹婿徒單貞及秉德烏帶、李老僧、唐括辦等入寢殿，熙宗亶善用刀，常置佩刀於榻上。是夕，興國取刀投榻下，熙宗求刀不得，亮直前，手刃之。亮本名迪古，是為廢帝。以太宗諸子強盛，遂殺其子孫七十餘人，諸宗室五十餘人，太宗吳乞買與粘沒喝之後遂絕。又殺秉德等，又殺宗室撤離喝孛吉幹帶等，皆族之。改築燕京宮室，一依汴京製度。宮殿遍敷黃金，而後間以五彩，金屑飛空如落雪，一殿之費，以億萬計，成而複毀，務極華麗。金主亮殺其叔父曹王阿魯補，納其妻阿懶，封為昭妃，又納宗婦四人於宮。崇義節度使烏帶妻定哥，舊與亮通，亮使殺烏帶，許以為後，定哥不忍，亮謂之曰：“不殺汝夫，將族汝家。”定哥大恐，縊殺烏帶，納為貴妃。又使秘書監完顏文出其妻石哥，以為麗妃。又使乙刺補出其妻又察，亦納之。又察，亮姊之女也。金主亮聞葛王烏祿妻烏林答氏美，召之。烏林答氏曰：“我不行，上必殺王。”遂行，至良鄉，得間自殺。亮降封葛王為曹國公。都燕京，親選良家子女百十三人以充後宮，皆美女也。亮恣意淫惡，壽寧縣主什古，靜樂縣主蒲刺，及習拈師姑兒，混同縣君莎裏古貞及其妹，餘都皆亮之從姊妹，郕國夫人重節，亮之侄張定安妻柰刺忽，太後大氏之兄嫂蒲蘆胡隻，石奇之妹，皆有夫，亮無所忌恥，分皆納之，屬諸妃位下。莎裏古貞最得幸，每召必親候廊下，立久，則坐於師姑兒膝上。宮人在外有夫者，初猶分番出入，後乃盡遣其夫。每幸婦人，必奏樂撤帷，或妃嬪列坐，恣意淫亂，使共觀之。常於臥內遍設地衣，裸逐以為戲。金主亮以江南多美女玉帛，又聞宋有劉貴妃美豔，欲得之，謀大舉滅宋。亮嫡母太後徒單氏諫之，亮不悅。亮遷都於汴，以太後居寧德宮。太後使侍婢高福娘問亮起居，亮通之，太後不悅，亮使點檢大懷忠等弑太後。太後方樗蒲，懷忠等至，令太後跪受詔，太後愕然下跪，尚衣局使虎特末從後擊之，仆而複起者再。亮命焚其屍，棄骨於水，並殺其左右及弟侄。又大殺宋遼宗室之在其國者無孑遺。遂舉兵南征，眾六十萬，號百萬，妃嬪皆從，宋人大震。
金主亮入和州，梁山濼水涸，前所造船不得進，乃使李通更造小船，壞城中民居，以為材木，煮人膏以為油。宋總管李寶敗其先鋒。金主亮無道，人心離散，將士多亡歸。至公言於路曰：“我輩今往東京，立新天子矣。”金主亮披金甲率眾渡江，宋虞允文大敗金師於采石。時東京留守曹國公烏祿，太祖之孫，性仁孝，沉靜明達，眾心歸之。猛安福壽等共殺副留守高存祿，立烏祿為帝於遼陽，更名雍，是為世宗。下詔暴揚金主亮罪惡數十事，遣兵斷其歸路，而召諭其兵將，令北還安業。金主亮聞曹國公即位，改元大定。金主亮拊髀歎曰：“朕本欲平江南，改元大定，此之非天乎!”遂召諸將帥謀北還，恐將士解散，而宋人躡其後，乃分兵渡江，欲先南滅宋，而後北平內亂，詔諸將約以三日濟江，否則盡殺之。軍士危懼，謀欲亡歸，又聞曹國公烏祿即位於遼陽，遂共謀作亂，決計於浙西都統製耶律元宜，及猛字唐括烏野，請行大事。元宜然之，乃帥諸將薄亮營。亮疑宋兵奄至，攬衣遽起，取箭視之，愕然曰：“我兵也。”方取弓，已中箭仆地。遂殺之，焚其屍。軍士取行營服用寶器皆盡，裸淫其妃嬪，不從者殺之。太子光英及李通等，遣人議和於宋，而求赦於新主。金主雍下令，廢亮為庶人，招諭下江南之眾，皆令散歸。金主雍入燕京。金世宗雍，仁孝節儉，崇儒尚文，與宋講和，兩得休息，斷獄十七人，幾致刑措。以其妻烏林答氏死節，終身不立後，真金國之賢君也。在位二十九年殂。太子允恭早卒，太孫章宗璟嗣立，李宸妃專政，疏遠宗親，國勢稍衰，嗣位十九年殂。以世宗第七子衛王永濟柔弱立之，是為後廢帝。
時蒙古兵日強，連歲侵擾金西北邊地，金主求和，蒙古不許。蒙古與金獨吉千家奴等戰於灰河，金師敗績，遂取大同府，金西北州縣盡入於蒙古。蒙古主複進與金完顏九斤等戰於會河堡，金兵大敗，東京不守，西京複沒。金胡沙虎兵將出，戰屢敗，金主不能誅，而反用之。胡沙虎遂作亂，以兵入官，自稱監國，迫金主出居衛邸。永濟嗣位五年，胡沙虎迎世宗之孫、允恭之庶長子升王珣於彰德，至燕即位，是為宣宗。蒙古兵日迫，高琪戰敗，胡沙虎欲殺之，高琪懼誅，乃以兵圍胡沙之第而殺之，詣闕請罪，金主赦之。時蒙古凡破金九十餘郡，兩河山東數千裏人民，殺戮幾盡，金帛子女，牛馬羊畜，皆席卷而去，廬屋焚蕩，城郭丘墟，惟大名、真定、青鄆以南未下。金求和於蒙古，蒙古主欲得其公主，金主珣以廢主永濟之女及童男女五百，馬三千，金銀繒帛萬兩萬匹與之。既成婚，蒙古主乃出居庸關北還。金主珣徙都汴，蒙古主聞之，怒曰：“既和而遷，是疑心未釋也。”複圖南侵。蒙古將木華黎攻金北京、遼西州郡，皆下之。金主遣兵救燕，與蒙古兵遇於霸州，大潰，蒙古遂入中都，吏民死者甚眾，宮室為亂兵所焚，火月餘不熄，金祖宗神禦及諸妃嬪皆淪沒焉。蒙古將木華黎取金河北、山東，將趨汴，至解州，病卒。蒙古取陝西等地，遂入三關。
金宣宗珣嗣位十一年殂，子哀宗守緒立。金人盡棄河北、山東、關陝等地，惟並力守河南，保潼關，自洛陽至邳州，東西二千餘裏，立四行省，帥精兵二十萬以守之。蒙古入金陵西太昌原。金平章政事完顏合達，以忠孝軍提控，完顏陳和尚為前鋒，陳和尚環甲上馬，以四百騎大敗蒙古八千之眾，士氣百倍，金自有蒙古之難，二十年間，始有此捷，由是陳和尚之名震國中。金以為定遠大將軍，世襲謀克。金人既勝而驕，蒙古主怒，與其弟拖雷帥眾入陝西，破砦柵六十餘所。遂取鳳翔，陷鳳州，破武休關，圍興元，軍民散走，死者數十萬，破饒風關，由金州而東趨汴京，至禹山，金兵與戰，蒙古兵少卻。明日，蒙古兵忽不見，入光化北岸棗林中，晝作食，夜宿馬上，四日林外不聞音響。金兵謂蒙古已退，皆解散。蒙古忽至，金兵大敗。蒙古入均州，完顏陳和尚趨避隱處，殺掠稍定，方出，自言曰：“我金國大將，欲見白事。”蒙古兵士以數騎夾之，詣太弟帳前，問其姓名，曰：“我忠孝軍總領完顏陳和尚也，太昌原衛州倒回穀之勝者，皆我也。我死亂軍中，人謂我負我國家，今日明白死，天下必有知我者。”蒙古兵欲其降，砍足脛折之，劃口吻至耳，噀血而呼，至死不屈，遂殺之。蒙古將士有義之者，以馬乳汁酹地而祝曰：“好男子，他日再生，當令我得之!”