經過大鬆樹上紅鬆鼠冬果果的家，蛤蟆先生看見紅鬆鼠冬果果坐在餐桌前剝核桃。蛤蟆先生說：“紅鬆鼠冬果果，你看啊，我坐在飛碟上了！”但紅鬆鼠冬果果背對著窗口，沒有看見蛤蟆先生。
飛碟帶著蛤蟆先生飛出奇跡花園，飛到一片沼澤地上空。
沼澤地裏的青蛙們看見蛤蟆先生坐著飛碟飛來了，都呱呱呱齊聲唱歌：“飛起來，飛起來，跟著蛤蟆先生飛起來……”
沼澤地裏所有的青蛙都坐著荷葉飛了起來。深夜，他們飛到一個鎮上。鎮上的人們都睡著了，隻有一個畫在牆上的小醜踮起腳尖看著夜空。小醜看見蛤蟆先生，立即招手：“我是小醜王子，你們是來接我去參加紙公主的舞會的吧？今天是我和紙公主訂婚的日子，我等很久了，你們來得太晚了，我真怕錯過了好時機呢！”
小醜王子跳上月亮飛碟，後麵跟著坐荷葉飛碟的大隊青蛙。他們飛過小鎮，飛到一扇敞開的窗戶裏。那兒是一個皮影戲劇場的後台，那裏有很多紙人，正在開熱鬧的舞會。
最漂亮的紙公主是粉紅色的，她跳起舞來像紙一樣輕盈，因為她本來就是用一張粉紅的紙剪出來的。小醜王子也又輕又薄，因為他是畫在牆上的。他們簡直是天生的一對，手挽著手跳出許多花樣來，又輕盈又靈活。
蛤蟆先生和青蛙們也參加了舞會，和紙剪出來的牧羊女、公主、王後們一起跳舞。
一隻紙公雞突然跳到窗台上，大聲喊：“喔喔喔……”
紙公主說：“時間到了，我們的舞會該結束了！”
小醜王子牽著紙公主的手，一起跳上月亮飛碟。蛤蟆先生的月亮飛碟飛在最前麵，後麵跟著坐荷葉飛碟的大隊青蛙。曙光已經出現在東方了。飛到小鎮上，紙公主和小醜王子從飛碟上跳下來，跳到牆上，依然變成一幅畫，畫麵上，小醜王子和紙公主手牽著手，走向山坡上美麗的小木屋。飛到沼澤地上空，青蛙們從荷葉飛碟上跳下來，撲通，撲通，濺起許多水花。這時候，東方的天際已經出現紅色的霞彩了，太陽在那霞彩的後麵，等待著噴薄而出。“再見，青蛙們！”“再見，蛤蟆先生！”月亮飛碟載著蛤蟆先生飛回奇跡花園。撲通！飛碟落進池塘裏。蛤蟆先生從池塘裏抬起頭來，恰好看見一輪紅日躍出東方，光芒萬丈。
從這天起，蛤蟆先生相信自己真有一隻飛碟，停在池塘底下。大家都看到過這個飛碟，有時候飛碟確實停在池塘底下，有時候卻連蛤蟆先生都不知道飛碟哪裏去了。而且除了蛤蟆先生自己，再也沒有誰坐過這個飛碟。因為除了蛤蟆先生，不管是誰，隻要撲通一聲跳上飛碟，這個飛碟就在池塘裏碎成一片片水的波紋，根本飛不起來。
“那不過是月亮的影子罷了。”紅鬆鼠冬果果說。
“那不是月亮的影子。那是我的月亮飛碟，真正的飛碟！”蛤蟆先生說。