第十五節 如何理解和運用變速率指標ROC?(1 / 1)

變速率指標ROC(以下簡稱ROC),是諸多技術分析指標中比較全麵的技術分析工具,幾乎綜合了RSI、WR、KDJ、CCI四種技術指標的特性,可以同時監視常態性和極端性兩種市場行情。熟練使用該項技術指標,常常可以達到出奇製勝的效果。

(1)ROC原理及計算公式

①ROC基本原理。ROC是以當日收盤價和N日前的收盤價比較,通過計算股價某一段時間內收盤價變動的比例,應用價格的移動比較測量價位動量,事先探測買賣力量的強弱,進而分析股指或股價的運行趨勢及其有否轉勢的可能。該指標屬於反趨向指標。

②ROC計算公式:ROC(當日收盤價-N日前的收盤價)÷N前的收盤價ⅹ100;ROCMAROC的M日移動平均價ROC的M日累加÷M;N的參數一般采用12天及25天為間隔周期,計算ROC的M日移動平均線ROCMA時,M參數一般采用6天。

(2)ROC的一般原則

①ROC反映股指或股價的強弱。當ROC指標向上由負變正時,表明市場處於強勢;而由正變負時則表示市場處於弱勢。

②ROC與股價同步升跌的含義。當股價與ROC從低位同步上升時,表示市場短期會有反彈或短期股指或股價會有上漲的趨勢;當股價與ROC從高位同時下降,表示股指或股價短期做頭的概率加大,市場短期將會繼續下跌趨勢。

③ROC與股價的背離。股價創出新高,ROC不能創新高,出現頂背離,表示上漲動能減弱,頭部正在形成;股價創新低時,ROC不創新低,出現底背離,顯示下跌動能減弱,底部正在形成。

(3)ROC應用方法

①2運用ROC的兩線交叉買賣。買入法:當ROC(白線)在低位(-5附近)上穿ROCMA(黃線)時,是極佳的買入時機,若此後股價繼續下跌並創出新低,而ROC不再創新低,將再次為投資者提供買入機會。通常股價此後會有較為客觀的上漲空間。賣出法:當ROC(白線)在高位(10附近)下穿ROCMA(黃線)時,投資者應果斷賣出股票,等待下一次買入機會的到來。

②2運用ROC的價格池買賣。選擇1—3隻流通盤適中、基本麵較好,股性比較活躍的股票,運用股票軟件中的畫線工具,在ROC指標圖中(周期不少於半年)分別畫出三條直線:第一條線,畫在ROC指標的底部區域(個股情況不同,底部數值也不同),一兩次出現的最低點除外。通常會在-5—-10甚至更低;第二條線,畫在頂部區域,一兩次頂部高點除外,通常該線的位置應在5—10甚至更高;第三條線則畫在兩線之間。如果ROC跌至底線以下,應擇機買入,若股價繼續下跌,應等待ROC指標出現底背離後再行加倉,當ROC突破頂線10時,通常股價還會有上衝動能,此時應密切關注,一旦出現頂背離,投資者可果斷清倉出局。如果個股ROC總是徘徊在中線附近,投資者應保持觀望,耐心等待底背離出現時才可以介入,“不見兔子不撒鷹”。