為了更方便地說明商業銀行貨幣創造的過程，我們先做幾條假設：（1）每家銀行隻保留法定存款準備金，其餘部分全部貸出，超額準備金等於零；（2）客戶將從銀行得到的貸款全部存入銀行，而不提現金；（3）法定準備金率為20%。
先假設A公司將￥10000存入第一家銀行，該行增加￥10000原始存款，以20%的法定存款準備金率提留￥2000法定準備金後，將超額準備金￥8000全部貸給B公司，B公司用來支付C公司的貨款，C公司將這筆款存入第二家銀行，該銀行的存款增加￥8000。
銀行名稱支票賬戶
存款金額按20%應留法定
準備金數銀行放款金額貨幣供應總額第一家銀行10000.002000.008000.0010000.00第二家銀行8000.001600.006400.0018000.00第三家銀行6400.001280.005120.0024400.00第四家銀行5120.001024.004096.0029520.00第五家銀行4096.00819.203276.8033616.00第六家銀行3276.80655.362621.4436892.80第七家銀行2621.44524.202097.1539514.24第八家銀行2097.15419.431677.7241611.39第九家銀行1677.72335.541342.1843289.11第十家銀行1342.18268.441073.7444631.29十家合計44631.298926.2635705.0344631.29其他銀行5368.711073.744294.9750000.00合計50000.0010000.0040000.0050000.00。
在存款總額與準備金之間存在一定的規律性的比例關係。用公式表示為：D=Rrd式中，D表示包括原始存款在內的經派生的存款總額；R表示原始存款；rd表示法定存款準備金率。
如上例，R為￥10000，rd為20%，則D=10000/02=50000元。D-R＝50000-10000=40000元，就是銀行體係在法定準備金率為20%時創造出來的派生存款。因此，rd越高，創造的存款貨幣額越小；rd越低，創造的存款貨幣額越大。