供應鏈金融的道德風險分析
經濟研究
作者：田琳
【摘要】供應鏈金融服務可以為企業提供信貸，解決企業抵押擔保的不足，緩解企業融資困難的問題，但供應鏈金融服務存在著很大的道德風險和隱患。文章闡述了供應鏈金融的相關知識，分析了供應鏈金融服務存在風險和隱患的原因，為供應鏈金融的道德風險防範提供策略。
【關鍵詞】供應鏈金融 道德風險
銀行是否願意為企業提供信貸與企業的綜合實力、償還能力和信用度有著密切關係，但現階段大多中小企業實力不強，償還能力較低，有的甚至沒有信用度，因此，中小企業很難得到銀行的信貸支持。而供應鏈金融可以使實力不足、償還能力低和信用度不高的中小企業提供金融服務和信貸支持，供應鏈中的核心企業則可以依靠自身實力和信用度得到銀行的資金支持，從而減少資金壓力，提高資金利用的效率。同時，銀行的幫助可以幫助供應商減少庫存成本，從而促進整個供應鏈體係的效率不斷提高。通過供應鏈金融，可以使實力不足的中小企業、實力雄厚的大型企業和銀行在運行中實現共贏。
一、供應鏈金融的簡介
（1）關於供應鏈金融：供應鏈金融是指銀行對產業鏈中的企業提供全敏的資金支持和金融服務，以緩解產業鏈中各企業的資金壓力，促進產業鏈中各企業的正常發展，實現產業鏈的“產—供—銷”一條龍發展，並利用銀行資金與企業合作，使銀行和產業鏈中各企業共同持續性的發展，創建良性互動的生態化產業鏈。供應鏈金融是一種服務體係的創新，在供應鏈金融服務中，銀行不再以單個企業的實力、償還能力和信用度作為主要參考，而是注重企業所在的供應鏈的整體情況進行考核評估，銀行可以通過供應鏈的中心企業來評估整個供應鏈的運營情況，並通過貸款及金融服務對整個產業鏈進行支持。
（2）供應鏈金融的起源與發展：我國供應鏈金融起始於1999年，當時深圳發展銀行為了突破國有商業銀行的束縛和自身資金的不足，通過核心企業分析評估供應鏈的運營情況，為供應鏈中的中小企業提供資金支持，大大緩解了中小企業的資金壓力，供應鏈金融服務的成功，極大的促進了深圳發展銀行的發展，隨和，供應鏈金融在我國逐漸發展起來，現階段，我國各商業銀行的供應鏈金融服務主要分為三種類型：應收賬款融資、保兌倉融資和融通倉融資，通過供應鏈金融服務，中小型企業得以快速發展。
二、供應鏈金融存在的道德風險和隱患
供應鏈金融存在的道德風險和隱患主要有：企業在未經銀行允許的情況下違反銀行與企業之間簽訂的貸款合同，私自將貸款獲得的資金用於其他交易或投資，嚴重影響企業的還貸。企業利用貸款獲得收益後故意隱瞞，甚至謊稱其虧本，嚴重影響銀行的利益。企業貸款後對資金利用不充分，造成資金的大量浪費，對企業和銀行雙方均造成嚴重損失。企業利用供應鏈金融來進行惡意貸款，拒絕還貸，逃避責任，使銀行利益收蒙受損失。