所謂基本分析方法，也稱為基本麵分析方法，是指把對股票的分析研究重點放在它本身的內在價值上。股票價值在市場上所表現的價格，往往受到許多因素的影響而頻繁變動。因此一種股票的實際價值很難與市場上的價格完全一致。如果有某一天受了一種非常性因素的影響，價格背離了價值，又加上某些投資者的恐慌心理的烘托，必然會造成股市混亂，甚至形成危機。如在市場上發現某種股票估價過高，必然競相出手，如另一種股票估價過低，則肯定引起投資者的搶購。影響股票價值的因素很多，最重要的有三個方麵：一是全國的經濟環境是繁榮還是蕭條。二是各經濟部門如農業、工業、商業、運輸業、公用事業、金融業等各行各業的狀況如何。三是發行該股票的企業的經營狀況如何，如果經營得當，盈利豐厚，則它的股票價值就高，股價相應地也高；反之，其價值就低，股價就賤。
基本分析法就是利用豐富的統計資料，運用多種多樣的經濟指標，采用比例、動態的分析方法從研究宏觀的經濟大氣候開始，逐步開始中觀的行業興衰分析，進而根據微觀的企業經營、盈利的現狀和前景，從中對企業所發行的股票作出接近顯示現實的客觀的評價，並盡可能預測其未來的變化，作為投資者選購的依據。由於它具有比較係統的理論，受到學者們的鼓吹，成為股價分析的主流。
基本分析法是準備做長線交易的股民以及“業餘”股民所應采取的最主要，也是最重要的分析方法。因為這種分析方法是從分析股票的內在價值來入手的，而把對股票市場的大環境的分析結果擺在次位，看好一隻股票時，看中的是它的內在潛力與長期發展的良好前景，所以當采用這種分析法來進行預測分析並在適當的時機購入了具體的股票後，就可不必耗費太多的時間與精力去關心股票價格的實時走勢了。
二、新股價值規律三判斷
如何對新股上市後的定位做出合理判斷，並把握住投資機會，是個有難度的問題。從近年新股上市後的市場表現看，通常有下述幾種規律值得留意：
規律一：當新股發行密度小，上市數量少的時候，上市新股定價往往偏高，此後股價表現通常不盡如人意；反之，當新股上市密度加大之時，由於場外資金可選擇餘地大，注意力被分散，因此往往出現部分個股當日被忽視而股價被低估的現象，但隨後該類個股卻往往有出色表現。
規律二：在上市的新股當中，如果某隻新股在上市前便已被傳媒廣泛報道，該股上市後往往定價偏高並偏離內在價值，相應的市場投資機會反而減少，上市後股價很可能緩慢回落，向其合理價格回歸。
規律三：新股上市換手率高低對判斷今後該股的市場表現也有重要的參考價值。一般而言，換手率高的個股意味著定價被市場所接受，場外資金認為股價還有上升空間因而敢於大量承接。因此，經過大量換手之後，該類個股通常在後市中有較好的表現機會。
（第六節）用批判性眼光分析自己的股票
分析股票的方法常常存在一些誤區，這些誤區不僅在投資者群體中普遍存在，也在專業證券分析人員中流行，但毫無疑問的是，它們有害於利潤。在分析方法中，大家應該注意的問題有：
一、市場集中關注的信息是利用價值最低的資源
以基本麵分析為例，打開年報後，第一關心的是往往是公司的每股收益、淨資產收益率、分配方案等。但也不難發現，這些公開信息的優劣與股價表現並沒有必然的聯係。這些基本信息雖然是必讀，但是最大問題也在於此--因為這些市場常用信息對市場來說太熟悉不過了，在同樣的信息基礎上通過這些信息來戰勝其他的對手顯然勝率不大。這樣的情況也同樣發生在技術指標的應用上，一些常用的技術指標，當投資者對其功用十分熟悉，那麼其指示的有效程度也越低。股票交易者所要盡量避免的是：對市場集中關注的信息盡可能少花費精力，如果將信息按“有用”程度評級的話，應當處於“低級”，這些信息的實用程度可能還不如網上公布的那些“市場傳聞”。