淺析金融創新視角破解小微企業融資難題
財會金融
作者：李寧 程雲
【摘要】小微企業是我國國民經濟和社會發展的重要組成部分，在促進經濟增長、增加就業、科技創新等方麵發揮著不可替代的作用。金融是支持小微企業發展的核心，加大金融創新力度，支持小微企業健康快速發展，對於保持我國經濟平穩較快發展、增強國民經濟活力具有重要的戰略意義。
【關鍵詞】小微企業；融資；金融創新
一、企業自身缺失性因素影響
1. 小微企業規模相對較小，技術水平不高
由於小微企業自身規模和自有資金欠缺，小微企業受外部市場經濟形勢影響很大，一旦市場經營環境發生變化，小微企業往往很難適應。同時，我國小微企業雖然總量較多，但大多仍處於小規模運轉狀態，產業結構趨同，眾多小微企業缺乏核心技術，產品易被替代，小微企業市場占有率低，從而難以得到外部融資。
2. 小微企業內部管理製度不健全
目前，我國小微企業真正做到運用現代企業管理手段，治理公司結構的隻在少數，大部分小微企業負責人及其一般管理者還停留在作坊式、家族式管理模式，沒有建立起現代市場經濟所要求的基本條件。突出表現為日常管理決策簡單化、會計製度不健全、財務管理混亂等問題。小微企業往往成立時間較短，缺乏有效的“信譽”累積，在經營過程中，過於注重企業資本的快速積累，忽略了誠信為本和持續經營。有些小微企業想方設法逃避債務，造成不良信用記錄，同時由於缺乏信用和法律約束，虛假注冊資本、轉移資產、隱藏收益、偷稅漏稅等現象經常出現。
3. 小微企業難以提供銀行要求的有效擔保資產
小微企業多數是注冊資金較少、經營規模小的民營企業，其自有資金有限基本上投入到流動資產上麵，固定資產投資占企業資金比例相對較少，因不能提供足額的抵押物並不符合向銀行申請貸款的要求。大多數小微企業不具備現代企業組織管理製度的要求，小微企業規模小，資信低，昔理不規範，抗風險能力差，信息透明度低等現實問題，不具備直接融資的條件，使小微企業要通過發行企業債券或股票上市等手段直接融資，比間接融資更為困難。
二、外部環境因素影響
1.銀行信貸與小微企業融資聯姻不到位
我國的商業銀行體係主要以國有為主。對小微企業存在“嫌貧愛富”地方思想，以自身的利益與風險因素考慮，對小微企業和大型企業采取統一標準的信貸條件、管理方法和業務程序，顯現了小微企業單筆借款數額小、筆數多，且手續繁瑣，貸後管理困難等的劣勢，使小微企業和大企業之間在融資問題上形成了不公平竟爭，而小微企業無論從資本總額還是資產總額都無法與大企業相比，從銀行考慮風險角度小微企業也處於不利地位。
2.政府對小微企業融資扶持製度建立不完善
融資困難的小微企業，絕大多數資產規模小，產業本身大多不屬於國家信貸政策的支持範圍融資自然困難。我國政府積極開展了一係列有助於中小企業融資的項目，並配以相關法律法規給於保障。但是從根本上說，這些項目以及法律法規還得處於試運行階段，尚不健全，這也從一個側而減緩了我國中小型企業的發展速度，影響了它們的上市融資活動。