1、現金流量表簡介
現金流量表是財務報表的三個基本報告之一，所表達的是在一定會計期間（通常是每季或每年）內，一家企業或機構的現金和現金等價物增減變動情況。編製現金流量表的目的是為財務報表使用者提供企業一定時期內現金和現金等價物流入和流出的信息，以便於報表使用者了解和評價企業獲取現金和現金等價物的能力，並據以預測企業未來的現金流量。比如，企業當期從銀行借入100萬元用於購買原材料打算生產一批貨物，在現金流量表中會反映為籌資活動的現金流入100萬元和經營活動的現金流出100萬元。因此，通過現金流量表能夠說明企業一定時期現金流入和流出的原因。
在會計要素的確認上，資產負債表和利潤表采用的是權責發生製亦稱應計基礎，是指取得收到現金的權利或支付現金的責任權責的發生為標誌來確認本期收入和費用及債權和債務。簡單說，隻要產品一旦發貨，就會被計入銷售收入賬目，而不管購買者何時支付貨款，這樣有可能出現企業賬麵利潤很高，但實際卻沒有現金償還債務的現象，或者是企業高利潤都是建立在大量賒銷的基礎上，甚至出現嚴重的財務包裝。而現金流量表采用收付實現製收付實現製又稱現金製或實收實付製是以現金收到或付出為標準，來記錄收入的實現和費用的發生。
不受淨收益和企業會計政策變化影響，側重於實際數量和時機，現金存量的增減及現金流量的流向均以實際發生為基礎，也就是說公司隻有在收到貨款現金後才能入賬，這樣能清晰地了解到公司的現金來源和流向情況，通過現金流量的分析，我們可以揭開企業真實財務狀況的“冰山一角”。而且現金相關指標能夠直接與銀行等金融機構的對賬單對照，很大程度上保證了指標的真實性，一定程度上克服了財務包裝之類的造假，更能真實體現公司財務信息。
2、現金流量表的格式
我國企業現金流量表采用報告式結構，根據“現金流入-現金流出
現金淨流量”的關係式，分類反映經營活動產生的現金流量、投資活動產生的現金流量和籌資活動產生的現金流量，最後彙總反映企業某一期間現金及現金等價物的淨增加額。具體參看下文ABC公司的現金流量表，對現金流量表有一個粗略的概念。
3、三張財務報表的相互關係
現金流量表與資產負債表及損益表構成了企業完整的會計報表信息體係，在分析運用現金流量時，要注意與資產負債表的損益表相相合。現金流量表反映的隻是企業的營銷狀況，不能反映企業的資產負債狀況。在對現金流量表進行分析運用時，不能孤立地僅憑一張現金流量表的信息就事論事，隻有與資產負債表和損益表結合起來，從而對企業的經營活動情況作出較全麵、正確的評價。例如：通過現金流量表，可以了解企業經營活動產生的現金流量淨額及產生的主要原因，但是無法分析企業的銷售規模、銷售能力、盈利能力、賒銷政策的變化等，若能結合損益表中的收入、成本及利潤項目的分析，則可獲得上述信息，並可進一步分析企業經營活動產生的現金流量是主要來源於以前債權的收回，還是本年現銷比例的提高，同時又可考察企業收益質量、壞賬風險等。又如從現金流量表可以得到購建固定資產、無形資產和其它長期資產所支付的現金，卻無法了解企業這些付出是用於更新設備，還是增購資產，若結合資產負債表中固定資產、無形資產等項目的分析，則可做出較正確判斷。
還是不太明白的話，就接著往下看。我們通過一個案例來說明何謂基於報表相互關係的財務報表分析。一位剛入股市的投資者在閱讀某上市公司年報中發現了一個很有意思的問題。在這家上市公司2004年的年報中，利潤表中2004年主營業務收入為6.52億元，現金流量表中2004年銷售商品、提供勞務收到的現金為5.23億元，收入與現金流相差將近1億多元；同樣在資產負債表中，公司2004年年末的應收票據、應收賬款合計隻有近0.14億元。這些不符合的數據讓這位分析者產生了疑惑，公司將近一個億的收入為什麼在現金流量表與資產負債表中未能體現出來？難道是該上市公司的報表存在問題，還是什麼原因？
可以說這位投資者已經注意到了三張表之間的相互關係。我們先來看看他的基本思路，你的思路是不是也跟他一樣。他認為對於利潤表中所實現的“主營業務收入”，企業要麼收到現金，則反映於現金流量表中的“銷售商品、提供勞務收到的現金”，要麼形成應收款項，反映於資產負債表中的“應收賬款”和“應收票據”。但是，正如前麵他所分析的數據，這個並不成立，為何？難道這家上市公司的財務報表存在造假？我隻能說造假是可能，但不確定。
我們可以通過閱讀報表及相關附注證實或證偽上述疑惑的存在。一般公司都會對沒反映在三張財務報表上的相關信息進行披露，仔細閱讀，你會發現其中大有文章。如果公司幾乎沒有什麼披露信息，或者披露的信息無法為上述疑惑提供任何證據的話，想必該公司的報表存在問題的可能性極高，作為分析者需要謹慎，重點關注該公司的收入確認、應收賬款與其他應收款、現金流量的歸類等。
在閱讀報表和相關附注時，我們需要清楚，對於那個剛入市投資者分析的相互關係成立依賴於某些前提條件，下麵我們就來分析導致上述情形出現的常見幾種情況：
（1）上市公司在確認利潤表中的“主營業務收入”時，實際上公司沒有收到現金流，也沒有在資產負債表中確認“應收賬款”或“應收票據”。比如，一種情況是企業在確認主營業務收入時衝減了“應付賬款”或者衝減了以前年度的“預收賬款”；另一種情況企業在補償貿易方式國際貿易中以產品償付進口設備、技術等費用的貿易方式。其基本特點是：買方以貸款形式向賣方購進機器設備、技術知識等，興建工廠企業，投產後以所生產的全部產品、部分產品或雙方商定的其他商品，在一定期限內，逐步償還貸款本息。下確認“主營業務收入”時衝減了“長期應付款”或者企業用以貨易貨方式進行交易，但不符合非貨幣性交易的標準（補價高於25%）等等。
（2）上市公司在確認“主營業務收入”時，同時確認了“應收賬款”或“應收票據”，但是其後“應收賬款”或“應收票據”的餘額減少時，企業並非全部收到現金（注意報表中“應收賬款”項目是應收賬款餘額扣除壞賬準備後的應收賬款賬麵價值）。比如，企業可能對應收賬款計提了壞賬準備；企業對應收賬款進行債務重組，對方以非現金資產抵償債務或者以低於債務麵值的現金抵償債務；企業年內發生清產核資，將債務人所欠債務予以核銷；企業利用應收賬款進行對外投資；企業將應收賬款出售，售價低於麵值；企業將應收票據貼現，貼現所獲金額低於麵值；企業給予客戶現金折扣，收到貨款時折扣部分計入了財務費用；企業委托代銷產品，按照應支付的代銷手續費，借記“營業費用”，同時衝減了應收賬款等等。