“拿出來我看看。”猴王聽他倆嘀嘀咕咕不耐煩了。龍王搖頭，“這可拿不動！還是上仙親自去看。”“在哪？你領我去。”龍王在前，悟空跟著向海底行去，忽然看見前麵金光萬道。龍王指著，“那放光的就是。”悟空上前，撩起衣服摸了一把，是一根鐵柱子，大約十七厘米粗，四米長。他盡力兩手摟過來，“太粗太長了，短點細點就能用了。”話音一落，寶貝竟然短了幾尺，細了一圈。悟空又顛顛說：“再細點更好！”那寶貝真的又細了幾分。悟空高興壞了，拿起來一看，原來兩頭是兩個金箍，中間是一段烏鐵，上麵刻著一行字“如意金箍棒”，重一萬三千五百斤。悟空心中暗喜，“這寶貝竟然能按人意改變！”一邊走，一邊心想口念，“再短細點更好！”拿到外麵，隻有二米長短，碗口粗細。猴王弄神通，丟開解數，在海裏舞起鐵棍，直舞的海水波湧，水晶宮打轉。嚇的老龍王心驚膽戰，小龍子魂飛魄散；龜鱉黿鼉、魚蝦鼇蟹全都縮頸藏頭。
悟空將寶貝拿在手裏，坐在水晶宮殿上，對龍王笑道：“多謝鄰居厚意。”龍王說：“不敢，不敢。”“這塊鐵雖然好用，可是還有一點”，悟空又說道“以前沒有這鐵的時候也就算了，現在手裏拿著它，身上卻沒有相配的衣服。你這要是有披掛的話，索性送我一件兒，一起謝你。”老龍說：“這個卻是沒有。”又說沒有，“一客不犯二主。如果沒有，我就和你試試這個鐵！”悟空不耐煩了。“別別別別，上仙別動手，等我看看弟弟那有沒有。老龍說著，讓一個鼇將下去擂一口金鼓，不一會，鼓響了，三海龍王，片刻來到。
水晶宮外，龍王提前接著，四海龍王一齊會麵。“大哥有什麼急事擂鼓？”南海龍王敖欽問道。“不好說啊”，老龍說著，“早上來了個什麼花果山天生聖人，說是我鄰居，管我要兵器。把一塊天河神鐵拿在手裏，如今又要披掛。我這沒有，隻好請你們來，誰有給他一副，打發出門得了。”敖欽聽了大怒，“我們兄弟起兵，拿下他不就完了！”老龍趕緊拉住他，“別說拿！那塊鐵，刮著點就死，磕著點就亡。挨著皮破，擦了傷筋！”西海龍王敖閏聽他這麼說，“二哥不要和他動手，我們先湊一副披掛，把他打發走了去啟表奏天庭，天庭自會誅他。”“說的是”，北海龍王敖順說：“我這有一雙藕絲步雲履。”西海龍王敖閏說：“我帶了一副鎖子黃金甲。”南海龍王敖欽帶了一頂鳳翅紫金冠。老龍大喜，引入水晶宮相見，一一奉上。悟空把金冠、金甲、雲履穿上後，拿著棒就走，“麻煩，麻煩”，一路打了出去。把四海龍王氣的憤憤不平，商議著上表奏明天庭。
猴王分開水道，回到鐵板橋，隻見四個老猴領著眾猴還在橋邊等著。自己一身金燦燦，一點水都沒有，高登寶座之上，把鐵棒往地上一豎。那些猴子不知好歹，都過來拿那寶貝，卻像蜻蜓撼鐵樹，分毫不能動。“拿不動啊，大王，你這兵器用不了啊！”悟空上前，伸開手一把摟過，對眾候笑道：“物各有主，這寶貝也不知在海底幾千百年了，龍王隻當成塊黑鐵，那廝扛不動，請我親去拿之。說重一萬三千斤，你們都站開，等我讓它變一變看。”說著將寶貝顛在手裏，叫道：“小！小！小！”隻見金箍棒幾下變成個繡花針兒，被悟空一下塞到耳朵裏。眾猴都驚駭了，叫道：“大王！還是拿出來玩吧！”悟空於是拿出來，放手上，“大！大！大！”一下又鬥來粗細，二丈長短。悟空在興頭頭，跳上橋，走出洞外，身後猴子、妖王後麵跟著。隻見悟空站在洞外，把鐵棒握在手裏，使一個法天像地的神通，把腰一躬，叫聲“長！”他就長的高萬丈，頭如泰山，腰如峻嶺，眼如閃電，牙如劍戟。手中鐵棒上抵三十三天，下到十八層地獄。把那些虎豹狼蟲，滿山群怪，七十二洞妖王，都唬得磕頭拜禮。悟空收了法像，將寶貝又變成個繡花針兒，藏在耳朵裏，回歸洞府。
悟空法天象地，結識了七個弟兄，牛魔王、蛟魔王、鵬魔王、獅駝王、獼猴王、堣狨王。七大魔王中，悟空最小。
悟空又像以前一樣操練手下，封四個老猴為健將，兩個赤尻馬猴為元帥，兩個通背猿猴封為將軍。安營下寨、賞賜刑罰的事都交給四鍵將。自己每天飲酒作樂，隻是有一事，當日自己法天象地，鐵棒長到三十三天，便像達到了天頂，不能再長。而鐵棒一路深到地下，感覺地下一層層是空的。這地下到底是怎麼回事。
一日在洞內安排筵宴，請六王喝酒，殺牛宰羊，祭天享地，都喝得酩酊大醉。送六王出去，又賞勞了大小頭目，悟空倚在鐵板橋邊鬆陰之下，不一會就睡著了。四個健將領著眾猴圍護，不敢高聲說話。悟空睡著，在夢裏忽然看見兩個人拿一張批文，上麵寫著“孫悟空”，走過身，不容分說，套上繩就把自己的魂兒索上帶走。一路上踉踉蹌蹌的，一直帶到一座城邊，猴王漸漸醒酒，猛地抬頭一看，那城上有一鐵牌，牌上寫著三個大字，“幽冥界”。猴王頓時醒悟，幽冥界是閻王老子的地方，我怎到這了？”“你陽壽盡了，我兩人領批來勾你的。”“我老孫早就超出三界外，不在五行中了。不歸他閻王老子管，怎麼這麼馬虎又來勾我？”那兩個勾死人的哪裏管他，隻管扯扯拉拉，硬要拖進去。悟空惱起性子，從耳朵裏拽出鐵棒，幌一幌，碗口粗細，稍一抬手，把兩個勾死人的一齊打成肉醬。扯開繩索，輪著棒，打入城裏。幾個鬼差上前阻攔，自己一棒下去全部掃飛，整個冥界再無人敢上前，直嚇的牛頭東躲馬麵西藏，冥界眾鬼無人敢上。
一路走來，四散無人，直奔森羅大殿而去。早有鬼卒奔上大殿，“大王！出事了！外麵一個毛臉雷公打進來了！”“什麼”，十代冥王大驚，竟然有人打進了森羅殿。一個個整衣來看，悟空已打進殿裏。共十代的冥王，秦廣王、初江王、宋帝王、忤官王、閻羅王、平等王、泰山王、都市王、卞城王、轉輪王，看著悟空麵色凶惡，一路來無人能擋，隻好喊道：“上仙留名！上仙留名！”猴王持著鐵棒走上前，一個個的看著十代冥王，“你們不認識我，為什麼派人來勾我？”秦廣王隻好說道：“不敢！不敢！應該是派人派錯了。敢問上仙何人？”“我是孫悟空，花果山天生聖人，你們都是些甚麼官位？”十個冥王躬身回答：“我們是陰間的天子，十代的冥王。”“你們是冥王，應該都能顯靈感應，我已經修仙得道，與天齊壽，你們為什麼還勾我？”十王無法回答，隻好都說：“上仙息怒。天下同名同姓的人多，可能是那勾死人的勾錯了？”悟空說：“胡說！你快把生死簿子拿來！”冥王無法隻能請他上殿查看。