蒙軍乘勝前進，包圍了斡羅孩城。城中隻有一位太傅協助斡羅孩守將堅守城池。這位太傅名叫訛答，《元史》稱為西壁氏，疑為鮮卑氏，因為西夏人本為鮮卑後裔，“鮮卑”轉音為“西壁”。他身居文職，並無武略。蒙古軍剛進攻幾天，那位斡羅孩守將就開城投降了。訛答太傅雖然帶領戰士進行了一段巷戰，但終究不是蒙軍的對手，最後也力盡被俘了。
突破了斡羅孩邊防重鎮，蒙古騎兵簡直如入無人之境，一直進軍到中興府外圍的要塞克夷門。這是賀蘭山的一處關口，是從蒙古草原進入銀州的一條重要通道。鎮守克夷門的是西夏的宗室重臣，人稱嵬名令公。《遼史·西夏傳》說，冠後垂紅的叫“嵬名”，以後就變成了姓氏。可見此人出身名門顯貴。由於他既為宗室，又任丞相（令公），當然也會進行一番抵抗，但結果也很不美妙，不久即被打敗，也做了蒙古軍的俘虜。
西夏險塞盡失，蒙古軍直指西夏的首都中興府。西夏的首都興慶位於黃河畔，賀蘭山與鄂爾多斯草原之間。這是一片綠洲，勤勞的人民在這裏修建了布局巧妙的灌溉網。此外，這裏還是重要的商業區。馬可波羅曾記述過這裏的駝毛紡織業和毛織品出口的情況。成吉思汗來到這裏，生平第一次接觸到了定居人民的文明。中興府外有一座西夏的先王廟，成吉思汗觀察地形，曾進入這座廟中，他深有感慨地道：“合申不兒罕①創業也不容易，但不到二百年其子孫就如此腐敗，誠可畏也。”
幾萬蒙古大軍兵臨城下，西夏國王李安全要兵無兵、要將無將，他雖名為李安全，但適得其反，本身的“安全”已受到威脅，於是隻好派人向金國求援。這時金章宗已經死去，衛王永濟剛剛繼位。他拒絕采納臣下聯夏抗蒙的主張，竟然宣稱：“敵人相攻，吾國之福，何患焉！”采取了一個隔岸觀火、坐山觀虎鬥的策略，西夏王朝危在旦夕。
多虧中興府城高池深，其堅固程度遠遠超過斡羅孩城。蒙古騎兵盡管英勇，但攻堅戰術卻並不先進，因此中興府久攻不下。成吉思汗無計可施，於是求助於滔滔的黃河之水，引水灌城。沒想到城牆又高又厚，河水灌不進城中，反而衝毀了城外的堤防。蒙古軍的陣地眼看就要被淹沒了，成吉思汗不得不下令撤軍。在回師的路上，成吉思汗將訛答太傅召入自己的中軍大帳，給予厚禮買通了訛答太傅，希望他代表蒙古去招降西夏國主。訛答太傅見財起意，同時還可以借機脫身，一舉雙得又何樂而不為呢？於是爽快地答應了成吉思汗的請求。
訛答太傅從成吉思汗那裏回到西夏朝廷，對西夏王李安全分析了當時的天下大勢。此時，西夏已精疲力竭。位於西夏王國中心地區的各個綠洲，就像從中國到伊朗的古代絲綢之路上的商業城市一樣，人們全靠經商為生。然而，戰爭阻礙了商業往來，因而這些地方的靠經商為生的唐兀惕人紛紛破產了。這樣下去西夏則不戰自敗！
李安全被迫無奈，答應每年向蒙古納貢，還忍痛將自己的女兒察合公主獻給成吉思汗。並遣使對成吉思汗道：“俺聽得大汗的聲名，曾怕有來。如今俺與你做右手出力。俺本是城郭內住的百姓，若有緊急征進，卒急不能到。蒙恩賜時，俺將地麵所產的駱駝、毛段子、鷹鷂常進貢大汗。”說罷除驅趕不動的病弱駱駝之外，將西夏的健壯駱駝悉數送與了成吉思汗。
成吉思汗得到察合公主比得到那些駱駝高興多了，察合公主是西夏著名的美女。察合公主天生麗質，相貌出群，膚白如雪。成吉思汗得了這位美女便暫時準許了西夏的和議條件，並冊封察合公主為王後，這就是當時人所說的察兒王後。然後撤退軍隊，攜西夏公主回到了蒙古。
蓄謀已久
成吉思汗經過三征西夏，不僅掠奪了大量奴隸、財物以及駱駝、牛羊等，而且迫使西夏獻女求和，拆散了西夏和金朝的聯盟，解除了進攻金朝的後顧之憂。成吉思汗的戰略目的達到了，從而為更大規模的南征金朝創造了充分的條件。
從1207年到1209年，成吉思汗的蒙古大軍，向北燃燒了泰加森林，向西翻越了阿勒台山，向南橫跨了大沙漠，完成了對周邊新月形地區的征服與平定，將一個統一、強大、穩定的蒙古帝國逐步鞏固了起來，並巍然屹立於北亞高原之上。當這個新月變成滿月的時候，無數的蒼狼勢必以風林火山之姿，縱橫馳騁之態，在世界的舞台上掀起滔天巨浪，淹沒那些躺在自身古老悠久文明之上猶自昏昏欲睡的民族與國家。
而經過蒙古三次洗劫的西夏，卻再次發生了內亂。李安全賠了夫人又折兵，聯金抗蒙的政策遭到了徹底失敗。老子無能，世子無用，將相非死即降，這種政府實在已失去了存在的價值。因此李安全在1211年即被廢而死，宗室李遵頊繼位為帝，是為夏神宗。李遵頊是夏朝齊忠武王之後，早年曾考中狀元，後充任大都督府主，估計是利用本身的威望和手中的軍隊政變奪權。他上台以後，改元為光定元年，並徹底改變了李安全聯金抗蒙的路線，不久即派兵攻占了金朝的鄰州、涇州，進圍平涼府及東勝州（今內蒙古托克托），金朝西南路馬軍萬戶紇烈石鶴壽及時趕來救援，夏兵敗退。11月，李遵頊又以兵萬餘攻打金軍事要地平涼府（今甘肅平涼縣）。並正式宣布與金朝脫離臣屬關係。