隻有懂得利用四兩撥千斤的衍生品的投資者才可以贏利，才不會用傳統的智慧，固守一處，不會稍有利潤就棄單而出，不會把更大的贏利空間讓給別人。懂得用不同思維的人才可以獲得比他人更大的利益，才可以在投資市場中穩占一席之地。
商品期貨，底子不厚別伸手
商品期貨是指標的物為實物商品的期貨合約。商品期貨曆史悠久，種類繁多，主要包括農副產品、金屬產品、能源產品等幾大類。具體而言，農副產品約20種，包括玉米、大豆、小麥、稻穀、燕麥、大麥、黑麥、豬肚、活豬、活牛、小牛、大豆粉、大豆油、可可、咖啡、棉花、羊毛、糖、橙汁、菜子油等，其中大豆、玉米、小麥被稱為三大農產品期貨；金屬產品10種，包括金、銀、銅、鋁、鉛、鋅、錫、鎳、鈀、鉑；能源產品5種，有原油、取暖用油、無鉛普通汽油、丙烷；林業產品2種，有木材、天然橡膠。
各國交易的商品期貨的品種也不完全相同，這與各國的市場情況直接相關。例如，美國市場進行火雞的期貨交易，日本市場則開發長繭絲、生絲、幹繭等品種。除了美國、日本等主要發達國家以外，歐洲、美洲、亞洲的一些國家也先後設立了商品期貨交易所。這些國家的期貨商品，主要是本國生產並在世界市場上占重要地位的商品。例如，新加坡和馬來西亞主要交易橡膠期貨；菲律賓交易椰幹期貨；巴基斯坦、印度交易棉花期貨；加拿大主要交易大麥、玉米期貨；澳大利亞主要交易生牛、羊毛期貨；巴西主要交易咖啡、可可、棉花期貨。新中國成立前，中國期貨市場主要的期貨商品包括：金、銀、皮毛、花紗布、糧油、麵粉、麩皮、棉布等。現在的中國期貨市場起步於20世紀90年代初，目前上市的商品期貨有農產品、有色金屬等10個品種，從交易情況看，銅、大豆等品種交易比較活躍。
商品期貨交易的了結（即平倉）一般有兩種方式，一是對衝平倉；二是實物交割。實物交割就是用實物交收的方式來履行期貨交易的責任。因此，期貨交割是指期貨交易的買賣雙方在合約到期時，對各自持有的到期未平倉合約按交易所的規定履行實物交割，了結其期貨交易的行為。
實物交割在期貨合約總量中占的比例很小，然而正是實物交割機製的存在，使期貨價格變動與相關現貨價格變動具有同步性，並隨著合約到期日的臨近而逐步趨近。實物交割就其性質來說是一種現貨交易行為，但在期貨交易中發生的實物交割則是期貨交易的延續。它處於期貨市場與現貨市場的交接點，是期貨市場和現貨市場的橋梁和紐帶，所以，期貨交易中的實物交割是期貨市場存在的基礎，是期貨市場兩大經濟功能發揮的根本前提。在商品市場蓬勃發展的大背景下，新商品交易所紛紛開張，老交易所不斷擴展業務，由此催生了期貨市場的牛市。曾得出“期貨市場風險低於股票”結論的高頓教授，最新研究發現，投資者可以通過觀察遠期市場和現貨市場的價格差，來確定市場存貨是否減少到了足以讓期貨合同有利可圖的水平，從而獲得更高的回報。
由此可知，其實商品期貨市場同股票一樣具有很大的風險，在從事商品期貨之前應該先衡量風險程度，再考慮自身的條件是否足夠承擔這樣的風險，在從事每項投資之前都應該考慮到商品期貨的最壞可能性。如果不能做到這一點，在麵對困難的時候，就沒有辦法承擔相應的責任，在麵對挫折的時候就會對自身的投資失去信心。而在從事商品期貨時也是一樣，應該能夠準確地評估用現有的資本在投資於所謂的商品期貨之後是否能夠為你贏來更多的資本。假如你的底子不夠厚的話，由於市場風險的存在，你根本就無法估計你的錢財投入此項商品後是為你贏利，還是讓你輸得一敗塗地。如果對風險估計不夠，沒有充分考慮到自己的經濟能力，在你投資失敗後，將無法再從失敗中站起來，因為沒有足夠的資本去投入到新的商品期貨市場中去。
投資大師羅傑斯曾說過：“商品期貨相較於其他的期貨具有更大的潛力。”但任何人都不可能因為他的這樣一句話就把自己所有的財產都投入到他所說的商品期貨市場中，要知道他所說的前提是你應該評價你是否有足夠的資產供你冒這樣的險。在2008年2月25日羅傑斯說，美聯儲不斷開動印鈔機來試圖避免經濟陷入衰退，顯然，它們隻是在為美國經濟創傷貼一片創可貼。他預計，隻要美聯儲和聯邦政府繼續犯這種錯誤，美國經濟減速將持續更長一段時間，甚至可能成為美國曆史上最長的經濟衰退期之一。