第二次世界大戰早期時，匈牙利采取的是武裝中立政策。然而，到1941年6月希特勒向蘇聯發動進攻時，匈牙利放棄了這一政策，轉而向同盟國宣戰。這就意味著它與納粹德國沆瀣一氣，向蘇聯宣戰。
到1943年，蘇聯軍隊擊退了德匈盟軍，戰爭前線開始從匈牙利的東部邊境向首都布達佩斯逼近。德國人擔心霍爾蒂可能會與步步緊逼的蘇聯人單獨進行停戰談判，於是為了搶占先機，德國於1944年3月占領了匈牙利，並在10月份時扶植了由親納粹的箭十字黨控製的極端法西斯政府。
霍爾蒂政府本來就歧視國內的猶太人，而這種歧視和迫害的嚴重程度更是隨著德國人的到來而進一步加劇。蓋世太保負責猶太事務的頭目阿道夫·艾希曼，曾在歐洲其他地區監督納粹“最終解決”計劃的實施，這次則親自負責對匈牙利猶太人的驅逐和滅絕。這一滅絕進程從鄉村和布達佩斯以外的城市展開，短短4個月時間，布達佩斯之外的匈牙利猶太人就幾乎全部遭到流放，而他們中的大多數都慘遭殺害於集中營。
在滅絕猶太人的行動擴展到布達佩斯之前，德國在戰場上的形勢迅速惡化，蘇聯軍隊正向布達佩斯逼近，而西方盟軍則成功地在諾曼底和意大利登陸，這一局麵阻止了滅絕行動向布達佩斯推進。結果，布達佩斯的大部分猶太人得以存活。盡管如此，戰前生活在匈牙利的65萬猶太人，在戰後也隻剩下了15萬。
1945年1月，經過激烈的巷戰和逐家逐戶的搜查後，蘇聯軍隊把德國人趕出了布達佩斯；到4月份，匈牙利其他地區的德國人也被趕了出去，蘇軍取代德軍占領了匈牙利。
“二戰”帶來的一個直接後果是蘇聯占領了匈牙利，但是匈牙利卻享有了一段時間的多黨民主。然而，匈牙利共產黨一點點地加強了它的影響力，並在1948年最終鞏固了自身的地位。自此，匈牙利毫無疑問地成了蘇聯的衛星國。
匈牙利共產黨分為兩大派別：本土的匈牙利共產黨派別和莫斯科人派別。即使在霍爾蒂政權宣布其非法性之後，前者仍然存在；而後者的成員則逃至蘇聯，後來隨蘇聯軍隊返回匈牙利。馬加什·拉科西是莫斯科人派別的主要領導人。雖然二者都來自同一個政黨，但他們在不擇手段地奪取政權的過程中，彼此卻心生嫌隙。
到1949年，隨著莫斯科人派別逮捕並公開審判本土匈牙利共產黨員，這種黨內派係的權力之爭，變得公開化。在蘇聯領導人斯大林執政的最後幾年，政治清洗加劇，並影響到越來越多人的生活。
斯大林於1953年3月逝世。1956年匈牙利爆發了反對政府的起義。
這種反抗持續了13天，最終被蘇聯軍隊鎮壓下來。當時，約有20萬匈牙利人逃到西方——我便是他們中的一個。