金之精銳既盡，蒙古遂圍汴。金汴京糧盡援絕，勢益危急，金主決意東行，入宮與後妃別，大慟而出。金主歸德，遣人迎後妃於汴，諸軍怨憤，後妃不得出。蒙古速不台攻汴日急，內外不通，米一升至銀二兩，人相食，貴家宅第皆以撤以爨。西麵元帥崔立，性淫狡，因民洶洶，殺左右二相顏奴申及習捏阿不，勒兵入宮，集百官議所立。崔立曰：“衛紹王太子從恪，其妹公主，現在北兵中為後，可立。”乃以太後命，召從恪為梁王監國，崔立自為太師都元帥，送款於蒙古速不台。速不台喜，飲之酒，崔立以父事之。還城，悉燒樓櫓。又托以軍前索隨駕官吏內眷家屬，聚軍民子女於省中，親閱之，日淫數人，猶以為不足，乃禁民間嫁娶，有以一女之故，致死數人者。諸王妃嬪，亦被其淫。時入後宮淫妃嬪，又與妻同見太後、皇後。兩宮賜予，不可勝計。立因諷太後歸降。立遂以梁王從恪、荊王守純、太後王氏、後徒單氏及諸妃嬪，凡車三十七輛，宗室男女五百餘人，赴青城。速不台殺二王及族屬，送後妃等於和林，在道艱楚萬狀，尤甚於宋徽、欽之時焉。則紀載有金夫不躬之說，事或然也。速不台入汴城，時立在城外，兵先入其家，取其妻妾寶玉以出，立歸，大慟而已。後崔立為蒙古汴京都尉李伯淵所殺。
蒙古遣王擑使宋，議同伐金，宋遣使報謝。蒙古許俟成功後，以河南地歸宋。金主聞蔡州城堅池深，兵眾糧廣，遂決計幸蔡州。時久雨，朝士扈從者，徒行泥水中，掇青棗為糧，足脛盡腫。從者二三百人，馬五十匹，至亳州，避雨雙溝寺中，蓬蒿滿目，無一人跡。金主歎息曰：“生靈盡矣!”為之一慟。及入蔡，以完顏忽斜虎為尚書右丞，總領省院事。忽斜虎有文武才，選括士馬，繕治兵甲，兵威稍振。時蒙古兵去蔡差遠，金主亦安之。而宋孟珙為將，大敗金兵於馬磴山，蒙古都元帥塔察兒使王擑至襄陽，約攻蔡州，宋師次於息州之南，降者日眾。金息州刺史請益兵，金主以參知政事抹拈兀典帥忠孝軍五百往。將行，金主諭之曰：“北方兵強馬壯，智勇兼備，我實難與之敵。至於宋人，何足道哉!朕得甲士三千，縱橫江淮間，有餘力矣。”金主使完顏阿虎帶乞糧於宋，將行，諭之曰：“宋人負朕深矣，彼自為謀亦淺，蒙古滅國四十，以及西夏，夏亡及我，我亡，必及於宋，唇亡齒寒，自然之理。若與我連和，所以為我者，亦為彼也。卿其以此意曉之。”
阿虎帶至宋，宋朝不許。蒙古塔察兒圍金蔡州，日耀兵城下，旗幟蔽天，城中駭懼。宋史嵩之命孟珙、江海帥師二萬，運米三十萬石赴蒙古之約，塔察兒大喜，與珙結為兄弟，酌馬乳汁飲之。蒙古既得宋助，益修攻具，斫木聲聞於城中，城中益懼。金忽斜虎日以國家恩澤，君臣大義，撫循其民，忠誠昭著，軍民感奮。宋師及蒙古以攻具薄，城金盡，籍民丁防守，民丁不足，複括婦人壯健者，假男子衣冠守城。宋孟珙進逼柴潭樓，金人恃潭為固，外即汝河，潭高於河五六丈，相傳下有龍，人不敢近，而城樓伏巨弩，將士疑畏。珙召麾下飲酒，酒再行，謂曰：“柴潭樓非天造地設，伏弩能射遠，不能射近，彼所恃者此水耳，決而注之，涸可立待。”遂鑿深，潭果決入汝水。珙命實以薪葦，蒙古亦決練江，兩軍皆濟，魚貫而上，攻其外城，破之，進逼上門，遂攻西城，克之。忽斜虎竭力捍禦，金主謂侍臣曰：“我為金紫十年，太子十年，人主十年，自知無大過惡，死無所恨。所恨者，祖宗傳祚百年，至我而絕，與古荒淫暴亂之君等為亡國，獨此介介耳!”
自宋理宗九年九月蔡州受圍起，至次年正月朔旦，蒙古兵會飲，歡吹之聲，四望相接，城中饑窘，歎息而已。孟珙見黑氣壓城上，日色無光，下令諸軍銜枚，分運雲梯攻城。是夕，金主傳位於東麵元帥承麟，承麟拜泣不敢受。金主守緒曰：“朕所以付卿，豈得已哉!以朕肌體肥重，不便鞍馬馳突，有死而已。卿矯捷有將略，萬一得免，祚胤不絕，此朕誌也。”承麟起受璽，明日即位。宋孟珙師攻南門，馬義先登，趙榮繼之，萬眾競進。金百官稱賀禮畢，亟出迎敵。南城已立宋旗幟矣。金主守緒自經死，嗣位十年。忽斜虎聞之曰：“吾赴汝水，從吾君矣!”遂赴水死。參政孛術魯小婁室等，及軍士五百餘人，皆從死焉。承麟退保子城，聞守緒死，帥群臣入哭，諡曰哀宗。奠未畢，城已陷，承麟為亂兵所殺，嗣位一日，金亡。起宋徽宗乙未，終宋理宗甲午，凡十主，共一百二十年。
其有先金立國，亦先金而滅於蒙古者，有夏國。唐初宥州刺史拓跋思恭，本黨項羌也，其先有拓跋赤辭，唐太宗貞觀初來歸，賜姓李，置靜邊等州以處之。其後析居夏州者為平夏部，至唐僖宗避黃巢之亂幸蜀，平夏部李思恭糾合夷夏兵，會酈延節度使李孝昌等，同盟討賊，詔以思恭權知夏綏節度使。思恭卒，弟思諫嗣。思諫卒，子彝昌嗣。彝昌為其將高宗益所弑，立其族叔父仁福以為節度使，後封朔方王。仁福卒，子彝超嗣。彝超卒，追封夏王，子克睿嗣。克睿卒，子繼筠嗣。繼筠卒，弟繼捧嗣。繼捧以諸父昆弟多相懟怨，以銀、夏、綏、宥四州降宋，留居京師，宋太祖賜齎甚厚，遣使至夏州，護緦麻以上，親赴闕。族弟李繼遷叛去，襲據銀州，圍三族岩，宋太宗遣將擊走之。繼遷降於契丹，以為定難節度使，以女妻之。李繼遷侵擾日甚。宋趙普請複命李繼捧鎮夏州，賜姓名趙保忠，複以為定難節度使。保忠與繼遷戰於安慶澤，繼遷中流矢遁。繼遷遣使歸款，奉表謝罪，詔以為銀州觀察使，賜姓名趙保吉。而趙保忠叛降契丹，契丹封為平思王。未幾。趙保吉複叛，徼擊靈州運餉芻粟四十萬，盡奪之。宋太宗大怒，命將五路出師討之，不克而還。宋真宗時，趙保吉陷清遠軍，複陷靈州，趙保忠陷西涼，殺知府丁惟清。於是潘羅支等偽降於保吉，保吉受之不疑。潘羅支遽集六合番部合擊之，保吉大敗，中流矢，創甚，奔還靈州，自慮孤危，病且死，囑其子複明，必歸宋，一表不聽則再請，雖累百表，不得請，勿止也。遂卒。趙德明屢表歸款，宋真宗嘉之，以為定難節度使，封平西王，賜齎甚厚。未幾，契丹亦冊封德明為夏國王，德明於本國則稱帝，奉表於宋契丹，則去帝號而稱臣。
宋仁宗十年，趙德明卒，子元昊立。元昊以五月五日生，圓麵高準，性雄毅，多大略，善繪畫，能創製物始，凡行兵，令部長各陳所見，擇取其長，悉有夏、銀、綏、宥、監、勝、甘、涼、靈、會、靜諸州。又取瓜沙肅州，仍居興州，阻河，依賀蘭山為固。西至吐蕃塔塔，地方萬裏，遂更名曩霄，稱帝改元，上表於宋，求西郊之地。宋削元昊賜姓、官爵，絕其互市，募人能得元昊首者，即授定難節度使。元昊遂入寇，攻保安，取金明岩，又取安遠、塞門、永平諸砦，乘勝抵延州城下，大敗宋師，會大雪解去。自後屢次入寇，屢敗宋師，朝廷為之旰食。賴韓琦，範仲淹捍禦有方，又賴狄青善戰，以故元昊不能深入。元昊大將野利與天都，皆驍勇善戰，屢敗宋師。宋種世衡用反間計，使王嵩遺書野利，言既有誌本朝，宜及早歸降，故陸元昊所，元昊疑而殺之，乃為文以祭野利，書之於板，痛其與天都同歸本朝，而不獲成功，祭於境上。見有虜至，急燃之以歸，而遺其板。虜得之以獻元昊，元昊並殺天都，自是元昊之勢稍弱，遂請與宋和。自元昊至乾順，曆代叛服不常，不能悉記。曩霄嗣立十七年，諡景宗。曩霄初娶野利氏，生寧令哥，以為太子。既而寧令哥娶沒移氏為妻，已婚矣，見其美，遂自娶之。寧令哥大憤恨，謀弑曩霄，乘間以刀砍之，不死，截去其鼻。寧令哥匿國舅訛龐家，為訛龐所殺。元昊病鼻創而殂，年四十六。少子諒祚嗣。諒祚年方幼，訛龐遂與三大將分治國事。諒祚嗣位十六年殂，諡毅宗。子秉常立，秉常嗣位十九年殂，諡惠宗。子乾順立，乾順嗣位五十四年殂，諡崇宗。子仁孝立，始建學校於國中。仁孝嗣位五十五年殂，諡仁宗。子純祐立，純祐嗣位十四年，諡桓宗。乾順之孫李安全廢純祐而自立。未幾，純祐卒。
安全既立，蒙古入靈州。夏屢為蒙古所攻，求救於金，金不能救，夏人怨之，稱臣於蒙古，遂與金人構兵。安全立五年而殂，諡襄宗，子遵頊立。夏與金構兵，約十年，精銳俱盡，兩國皆敝，乃遣使修好於金，稱弟而不稱臣，各用本國年號，金遣使報之，兩國複和。蒙古圍夏興州，夏主遵頊奔西涼。蒙古攻夏，夏主遵頊嗣位十三年，傳國於其子德旺，自稱太上皇，又四年殂，諡神宗。德旺既立，蒙古伐夏，取甘州、肅州及西涼府。蒙古入夏，城邑多降，夏主德旺憂悸而卒，嗣位四年，諡獻宗。國人立其弟之子睍，蒙古盡克夏城邑，其民穿鑿土石，以避鋒鏑，免者百無一二，白骨蔽野。夏主睍力屈出降，遂縶以歸，嗣位二年，為元所滅，夏亡。夏起唐僖宗辛醜，至宋仁宗戊寅，李曩霄稱帝，至宋理宗三年丁亥亡，凡二十一傳，通計三百四十七年，內稱帝者九人，共一百九年而亡。遼金西夏之事，已述其概，下回再將南宋之事敘明，觀者當以三十三回，直接上三十一回，而以此三十二回作閏回，則事皆接續可觀矣。南宋之事何如，且聽下回分解。