豬八戒和水怪的戰鬥十分精彩。豬八戒手裏的釘鋼鈀變幻著各種角度，上下飛舞，像跳動著的音符；水怪手裏的寶杖劃出一條條優美的曲線，在陽光的照耀下色彩繽紛，有如彩虹落地。一個從容不迫，一個揮灑自如。他倆的戰鬥並不像一場生死較量，倒像一場武術的切磋、表演。
孫悟空在高地上看著，心裏癢極了。他對唐三藏說：師父，你在這裏先坐一會兒，我去幫助八戒一下，把妖怪拿下。說完，他一個縱身跳下，加入了戰鬥。
水怪一看，又來了一個猴臉的。但他並不驚慌，仍然從容應對。可是打了一會兒他發現不對，這個猴臉的要比豬臉的厲害。
光棍不吃眼前虧！水怪這樣想著，一個後空翻跳起，然後啪地一聲鑽井水裏，消失得無影無蹤了。
水怪跑了，豬八戒卻急了。他對孫悟空說：“大師兄，你不夠意思嘛。這水怪本來被我打得精疲力竭了，用不了幾分鍾我就可以把他捉住了。你這一來，給了他逃跑的理由。你不是讓我白幹了嘛！”
難道逃跑還需要理由嗎？孫悟空心裏有很大的疑問，但是水怪又確實是在自己出現後逃跑的，沒辦法辯解，隻好和豬八戒一起回到師父所在的高地，向師父彙報情況。
聽過孫悟空和豬八戒的彙報，唐三藏受到了啟發。他說：“水怪可以在這流沙河裏自由出沒，他一定了解河水的規律。我建議你們想辦法捉住他，而不是殺了他，讓他幫我們渡過河去。”
孫悟空和豬八戒對師父的分析佩服極了。他們說：“師父就是師父，能夠從戰略層麵思考問題，我們雖然身經百戰了，怎麼就沒看出這件事的這層意義呢？”
要活捉，而不是擊斃。孫悟空和豬八戒明確了下一步的作戰方案：由一人先到水下把水怪引出來，然後在水麵上或者在陸地上前後夾擊，把他捉住。孫悟空說：“自從東海龍宮那次事件後，我對水下作戰產生了心理恐懼。引怪出水的任務隻能由你去完成了。”
豬八戒：“在天庭我就是指揮天河水兵的，水下作戰我沒問題。可是，如果水下埋伏著水怪的兵馬，我一個人肯定不是對手，他們要是把我捉了或者殺了，怎麼辦？”
孫悟空：“出現這種情況，你要迅速地撤回，千萬不要戀戰，堅持隻敗不勝的原則。隻要把他們引出水麵，引到陸地上，有多少妖怪我都不怕。”
豬八戒下水了。在一個巨大的水下岩洞裏，他找到了水怪。洞裏隻有一個水怪，沒有伏兵。豬八戒鬆了一口氣。
水怪一看這個豬臉的和尚竟然下到水底挑戰，氣壞了。他抄起寶杖向著豬八戒劈頭打來。豬八戒用釘鋼鈀架住寶杖喝道：“你是什麼妖怪，敢在這裏為非作歹？”
水怪嘿嘿地笑了，臉上現出很自豪的表情，說：“告訴你，我根本就不是妖怪，我是玉帝的高級警衛，……”
豬八戒沒等水怪把話講完，舉起釘鋼鈀就打過去。他說：“你這家夥的牛皮吹的也太大了，玉帝的高級警衛能呆在這裏嗎？”
對於豬八戒用武力打斷自己的話，水怪非常惱火，他躲過豬八戒的釘鋼鈀，一個魚躍跳到豬八戒的背後，狠狠地打出一寶杖。豬八戒躲閃不及，寶杖擊中了他的屁股。豬八戒疼痛難忍，呀地一聲逃回水麵。水怪的怒火還沒消呢，怎麼肯放過他呢，也緊緊追出水麵，一杖一杖地打，水麵上掀起衝天浪花。
到了水麵，豬八戒屁股的疼痛好多了，也奮起反擊。打了十幾個回合，他想起了事先的作戰部署：不可以戀戰。於是向著河邊的方向且戰且退，在快要到河邊的時候，孫悟空覺得時機差不多了，一個縱身跳下來加入戰鬥。妖怪一看這個猴臉的和尚又來了，這裏邊肯定有陰謀呀。於是又啪地一聲鑽進水裏，消失了。
豬八戒又不高興了，對孫悟空說：“大師兄，你急什麼嘛！水怪的優勢是在水裏，你為什麼不等他到陸地上再出手？”
孫悟空也意識到自己犯了錯誤，他說：“師弟，我錯了。我這人最大的缺點就是沉不住氣。麻煩你再下去把他引出來，這回我一定沉住氣，等他到了陸地再出手。”
豬八戒肚子氣得鼓鼓的，特別是屁股的疼痛還沒有完全消除，很不情願再下水。但是眼下也沒別的好辦法呀，還得顧全大局呀！於是又跳到水下向水怪挑戰。水怪對豬八戒的不斷騷擾也很惱火，手裏的寶杖像雨點一樣向豬八戒打去。豬八戒還是且戰且退，把水怪引出水麵。可是妖怪接受了上次的教訓，再也不向河岸靠攏了，他拖住豬八戒在河的中央激戰。雙方大戰100多個回合，不分勝負。孫悟空明白了水怪的意圖，顯然是在揚長避短，避開陸地作戰，同時避開陷入他和豬八戒的兩麵夾擊。於是他也調整了戰術，縱身一躍，跳上3000米高空，然後調整好角度，對準水怪，憑借巨大的重力加速度俯衝下來。他想用這種餓鷹撲食的方式，捉住水怪。