民國年間山陝梆子戲才逐漸淡出京師，這也印證了商路即戲路的道理。這一階段，國家政局動蕩，山西票商蒙受重創以至一蹶不振。票號分莊大量關閉撤回，票商們紛紛逃回家鄉，其他晉商的境遇與票商相仿。山西梆子戲的最有力的支持者散失，梆子戲在京師衰落，富有的財東不再花財力與心血扶植戲班、培養新秀，這就會造成梆子戲發展中後繼人才缺乏，演員隊伍不穩定，也就不會再向京師劇壇輸送新鮮的血液；另一方麵票商即晉商退出京師時，秦腔表演失去了最熱情的觀眾，離開觀眾的支持與捧場，戲劇演出就不會有大的發展前途。
紅白臉 範式化 世事暖涼
戲劇的生命力在於形象生動、通俗易懂，山陝梆子戲與當時其他戲種相比更能為中下階層百姓所接受。這是因為梆子戲容易引起人們的共鳴，人生的升華進入了戲劇當中，山西戲劇臉譜圖戲台上一員揮舞長矛的武將，舞一支鮮亮豔紅的馬鞭，率領幾個精明幹練的小卒，卻也是威風凜凜，勢不可擋。在眾人眼裏，那馬便是一匹歡蹦亂跳的千裏馬，那幾個小卒就是百萬浩浩蕩蕩的大部隊，將士們在台上繞了一圈，便是跨越了千山萬水。在戲台上少表演的多了，無表演的有了，假表演的真了。
民間說戲劇是：“轎是兩杆旗，馬是一根鞭，登山過桌椅，行船劃槳板。”又說：“三五個千軍萬馬，一席地走遍天下；方寸台萬裏山河，頃刻間千秋功業。”這樣一種虛無的技法，卻能達到意想不到的效果：“台上一聲笑，座中萬人歡；台上一聲啼，座中萬淚滴。”
戲劇中用臉譜分開了角色，臉譜的範式是：紅為忠勇白為奸，黑為剛直灰勇敢，黃為猛烈草莽綠，藍為俠野粉老年。金銀二色色澤亮，專畫妖魔鬼神判。所以在戲劇人物出場時人們就已經知道他的忠奸善惡。俗語說人生如戲，“世事總歸空何必以空為實事；人情都是戲不妨將戲作真情。”這副對聯既出世又入世，既講情又說戲，將人世情事說了個透徹明白。梆子戲中還貫徹著一個重要思想就是：“奸雄百計得便宜難免當場唾罵，忠貞一時受困苦須知後世稱揚。”
明清時期，梆子戲能響徹大江南北，這也離不開山西富商們的支持。在票號事業進展順利時，富有的票號財東們不滿足外請戲班娛樂，而是自己出資承建戲班，四處演出，蔚然成風，而招收的演員又大多來自晉南蒲州，使許多蒲州籍的演員嶄露頭角，繼而聞名各地。現在的晉劇就是同光年間在蒲劇的基礎上，由這一帶商家戲班不斷改進發展形成的一個新劇種。早在清前期，鹽商亢氏“命家伶演之，一切器用，費鏹四十餘萬兩”。山西票號財東組建戲班的始作俑者為榆次聶店村的王家。王家是榆次首富，是平遙幫票號協和信（即協同信）、協同慶的財東，這兩家票號曾名列十大票號之中，尤其以協同慶最有名。鹹豐年間王家的掌門人為王鉞，他十分喜愛戲劇。當他看到當時一些戲班因為缺乏資金處於難以維持的狀況，便決心自己出資承建戲班，並派他的親信掌櫃出任班主，渠家大院的大戲台從蘇州購置戲箱、行頭，到蒲州招攬名角。這一戲班於鹹豐十年（1860）開戲時轟動一時，這就是有名的四喜班。在巡回演出中，受到各地鄉親的熱烈歡迎。當時晉中一帶民謠稱讚“四喜班，真好戲，‘禿紅’‘禿醜’‘蓋山西’；‘人參娃娃’‘棒槌紅’，後麵背的‘一杆旗’”王家的“四喜班”到處走紅，使附近的一些財東不免眼熱。其中有一位出了名的票友，祁縣大富商渠源潮。渠家是當時著名大票號百川通和三晉源的財東，而渠源潮對戲曲的迷戀，也是很少有人能比得過的。他不僅能拉會唱，而且在自己宅中修築戲台，組辦家中自樂班消遣娛樂。王家四喜班成名後，他很不甘示弱，決心花大力氣組織新戲班以壓倒四喜班，他派人用重金四處聘請名角，到蘇州定製上好的服飾，據說旦角頭上的鳳冠是用珍珠串成的，老生身上的蟒袍是用金線繡製的，他又在行頭、樂器上下工夫。當時因為請來的人很多，分成兩個班演出，這就是赫赫有名的上下“聚梨園”。聚梨園名角薈萃，陣容強大，在各地一露麵便觀眾如潮，從此聲名鵲起，在當時各戲班中首屈一指。他給以演員、琴師們的待遇相當優厚，使他們能潛心於藝術的鑽研。聚梨園在山西梆子腔發展中占有重要的地位，在伴奏及演唱上有許多富有價值的創新，一些名震京城的演員大都出自聚梨園。晉中著名的大商宅中均有富麗堂皇的戲台。
曹家戲台太穀縣曹家也曾為梆子戲的發展起過推動作用，曹克讓及其兒子曹三少每年舉辦的三多堂創腔彙演，除平常一幫好友自娛外，每年臘月的時候邀集晉劇名伶來三多堂唱戲一個月，形成晉劇的創腔競賽。屆時預約的各路名家高手紛紛前來，其中既有當時名角，也有高級票友，年年不下百餘人。曹家名為自樂，實是一次私人舉辦的高水平的晉劇中路班子會演。演出期間，每天有豐盛的宴席招待，上等煙、茶、名酒、糕點供應，臨結束時還要奉送名角高額酬金和貴重的禮物，有一年會戲唱完，曹三少送給毛毛旦一輛高頭大馬的精致轎車。