第9章儲蓄、債券——傳統安全的保值型理財方式
如何利用儲蓄來理財
在現代人的生活中，儲蓄仍然是我們理財的一個重要的渠道。特別是對於年輕人來說，資本的積累是所有投資理財的手段和技巧的基礎和前提，所以年輕人一定要首先養成儲蓄的習慣。
對於資金有限，沒有太多資金進行投資的人來說，做好儲蓄理財是關鍵。儲蓄是理財的基礎，盡管現代已經是微利時代了，但存錢仍不失為一種有效的資金積累方式。將錢存入銀行，無論是活期還是定期，都會得到利息。對於銀行和社會來說，你的錢和別人的錢集中起來，轉借給有需要的人，這樣對你自己和他人都是有利的。
儲蓄這種方式之所以受到中國人的喜愛，不僅僅出於中國人注重節儉的傳統美德，更是出自於它所具有的很多優點。
對於我們來說，可以巧妙地利用儲蓄在以下這些方麵的優點來為我們的理財活動服務。
1. 利用其安全可靠性
我國憲法規定：國家保護公民的合法收入、儲蓄、房屋和其他合法財產的所有權。保護公民的儲蓄是國家保護公民所有權的重要組成部分。不管是從法律保護上還是公信力上，儲蓄都是最安全可靠的理財途徑。
儲戶存款一般都采取實名製，存單或存折丟失後還可以掛失，掛失後一旦存款被冒領支取，銀行要負責賠償。且相關的法規還規定了，在銀行倒閉時，必須優先支付個人儲蓄存款本金和合法利息。
2. 形式多樣，並且靈活
可供理財投資者選擇的儲蓄方式有很多種，儲戶可根據自己的實際情況，靈活決定該選擇哪種形式進行儲蓄。儲蓄的存期也有差別，除活期和信用卡可以隨時支取現金外，定期存款的期限也有多種選擇。隻要急需，可以辦理提前支取，不收手續費，隻是按活期計算利息，但本金不受影響。
3. 手續方便，易於操作
儲蓄大概是所有理財投資活動中最簡單易行的理財手段，理財投資者參加儲蓄不需要具備專業的投資知識。我國開辦儲蓄業務的不僅有多家國有商業銀行、政策性銀行、股份製銀行、區域性商業銀行，還有上萬家的農村信用社組成，儲蓄網點遍布全國。這給每個理財投資者都提供了就近儲蓄的方便。隨著信息技術和電子計算機技術的發展，信用卡的使用和異地存款業務的開辦，儲戶不僅可以在當地存款、取款，而且可以在住地開戶，到異地辦理存款、取款業務，這極大地方便了人們的儲蓄活動。
4. 儲蓄的風險相對於其他理財方式來說較小
與其他的理財品種相比，儲蓄的風險是最小的。隻要人們選擇合法的金融機構儲蓄，基本上是沒有風險的。在很多發達國家，銀行都參加了國家儲蓄保險，等到銀行破產後，國家儲蓄保險可以負責償還貸款。在我國，銀行大部分都是由國家開辦的，有強大的國家財政收入作支撐，所以，儲蓄的風險相對於其他的理財投資方式來說是較小的。
5. 存款可以繼承
我國相關的法律規定：如果存款人死亡，其合法繼承人可以繼承銀行存款。繼承人隻要在當地公證處辦理好繼承權的證明書，銀行即憑此辦理過戶或支付手續。如果繼承權發生爭執，銀行可以憑法院判決書、裁定書或調解書，辦理過戶或支付手續。
被人忽略的儲蓄理財妙法
有人認為儲蓄就是往銀行存錢，不需要掌握任何的技巧。雖然往銀行存錢是件很簡單的事情，但是，科學合理的儲蓄方法，卻可以讓我們得到更多的儲蓄“實惠”。
以下的這些儲蓄方法，不僅可以為你合理儲蓄提供幫助，更會讓你得到不少實惠。
1. 階梯儲蓄法
如果你持有3萬元，可以分別用1萬元開設一至三年期的定期儲蓄存款各一份。一年後，你可以用到期的1萬元，再開設一個三年期定期存款，三年後你持有的存款雖然到期的年限不同，但是都為三年期，隻是到期的時間不同而已。這種方法比較適合與12存單法配合使用，尤其適合年終獎金或其他單項大筆收入。
張先生43歲了，他打算在近幾年為讀高中的兒子準備一筆讀大學的學費。目前張先生夫婦都已經是公司的中層管理者，每年年底都會有一筆較大的年終獎收入。為此，他選擇了階梯儲蓄，張先生有8萬元的現金打算儲蓄，用其中的2萬元存活期，作為家庭的生活備用金，隨時支取。另外6萬元分別用2萬元開設一個一年期存單，用2萬元開設一個兩年期存單，用2萬元開設一個三年期存單。一年後，將到期的2萬元再存三年期，兩年的到期也轉存三年，這樣致使每年都會有一張存單到期，這種儲蓄方式既方便使用，又可以享受三年定期的高利息。隻是到期的年限不同，依次相差一年。
這種儲蓄方式不僅可以使年度的儲蓄到期額保持等量平衡，還能應對儲蓄利率的調整，獲取三年期存款的較高利息。這種中長期的投資特別適用於工薪階層為子女積累教育基金和婚嫁資金。
2. 金字塔儲蓄法
如果你持有1萬元，可以分別存成4張定期存單，存單的金額呈金字塔狀，以適應急需時不同的數額。可以將1萬元分別存成1000元、2000元、3000元、4000元4張1年期定期存單。這種存法，假如在一年內需要動用2000元，就隻需要支取2000元的存款，可以避免需取小數額卻不得不動用大存款的弊端，同時還減少了不必要的利息損失。
3. 12張存單法
12張存單法又稱月月儲蓄法，即每月存入一定的錢款，所有存單年限相同，但到期日期分別相差一個月。每張存單在一年之後到期，連本帶利息轉入下一年度的儲蓄期。這種方法，不僅最大限度地發揮了儲蓄的靈活性，還能夠很好地聚集資金。更重要的是，當你急需用錢之時，也不會有太大的利息損失。這種理財儲蓄法非常適合平時工作任務繁忙，但是沒有時間顧及理財的工薪階層。但在儲蓄的過程中也要注意一點：當利率上行時，存款期限越短越好；而當利率下行時，存款期限越長越好。
常先生是一家電腦公司的技術研發人員，稅後月薪15000元。作為研發人員，常先生的工作任務非常繁重，沒有多餘的時間和精力去進行理財投資。他每月在生活上的花銷為3000元左右，留出2000元做流動資金，剩下的1萬元用於儲蓄。常先生采用的是月月儲蓄法，每月開一張1萬元一年期的存折，一年後他就有12張1萬元的一年期存折。在第一張存折到期時，常先生就拿出本息加上當月用於儲蓄的1萬元續存一年期定期，以此類推。他手上始終有12張存折，利息不僅在不斷地增長，存款的流動性也很好，急需用錢之時他就可以支取到期或近期的儲蓄，從而最大限度地減少利息損失。
4. 自動轉存防利息蒸發
現在的很多銀行都有自動轉存服務。我們在儲蓄之時，應該與銀行約定進行“自動轉（續）存”方法，銀行對自動轉（續）存的存款以轉存日的利率為計息依據。這樣做既可以避免到期後忘記轉存而造成的不必要利息損失，還能免去銀行轉存的辛苦。另外，當存款到期後不久，如遇利率下調，而自動轉存的，就能按下調前較高的利息計息，這種方法恰好保障了大批儲戶的利益。如到期後遇利率上調，也可取出後再存。
5. 巧用七天通知存款
通知存款很適合手頭有大筆資金準備用於近期（3個月以內）開支的。7天通知存款就是其中比較好的理財選擇，每7天進行一次計息，然後連本帶息自動轉入到下一個理財周期中，支取時可以不提前通知，將通知存款轉變為理財產品實現超短時間的循環理財，收益是活期的2.25倍。雖然這種理財方式還無法和長期的人民幣理財產品相比，但是其具有的靈活性和相對收益較高的特點也吸引了不少儲蓄理財者。
值得注意的一點是，辦理通知手續後逾期支取的，支取部分也要按活期存款利率計息。支取金額不足或超過約定金額的，不足或超過部分按活期存款利率計息。支取金額不足最低支取金額的，按活期存款利率計息。辦理通知手續而不支取或在通知期限內取消通知的，通知期限內不計息。關鍵是存款的支取時間、方式和金額都要與事先的約定一致，才能保證預期利息不會遭到損失。
6. 定期存款提前支取的竅門
支取存款的方法分為部分提前支取、小額存單抵押貸款等。部分提前支取多運用“部分提前支取”的技巧，如一張一萬元的存單，存期還未過半，需要取出5000元急用，則可以向銀行“部分提前支取”5000元，剩下5000元不動，前5000元按照活期計算利息，而後5000元則仍然按照原定期存單利率不變；如果該存單這時的存期已經過半，則可以向銀行申辦小額存單抵押貸款，存單到期後所得利息在扣除抵押貸款利息後，足以超過提前支取所得的活期利息。
總之，儲蓄雖然是一種最普通和最常用的理財工具，但是在活期和定期利率相差較大的情況下，利用好儲蓄的技巧是很重要的。不同的家庭財務背景和財務狀況都有所差異，因此要根據自己家庭的實際需求，對儲蓄資金進行合理的配置，讓儲蓄也能為你的家庭收獲一份財富。
如何存款最合算
雖然儲蓄具有安全性高、收益穩定等特點，但是怎樣存款最合算也值得我們思考。近年來，儲蓄存款利率在不斷變化，我們在儲蓄當中也要注意科學安排、合理配置，讓自己的利益最大化。
想要讓自己在儲蓄中獲得更多的利益，需要注意以下幾點：
1. 少用活期存款儲蓄
我們在日常生活中所需要的花費，是需要隨存隨取的，因此可選擇活期儲蓄的形式。活期儲蓄就猶如你的錢包，可應付日常生活零星開支，適應性強，但利息很低，年利率僅為0.36%，由於活期存款利率低，一旦活期賬戶結餘了較為大筆的存款，應及時支取轉為定期存款。在存儲之時要想獲利高就得盡量減少活期存款，而存儲長期的定期儲蓄。
2. 要想在定期儲蓄中獲得高利潤，就要選擇長期參投形式
定期儲蓄以50元起存，存期分為三個月、半年、一年、二年、三年和五年6個檔次。本金一次存銀行，銀行發給存單，憑存單支取利息。在開戶或到期之前可向銀行申請辦理自動轉存或約定轉存業務。存單未到期提前支取的，按活期存款計息。
定期存款比較適用於結餘資金中的較長時間不需動用的款項。但是，利率反映的是國家的貨幣政策和經濟形勢，因此不同時期利率也是有所變化，在高利率的時期，如20世紀90年代初，存期要就“中”，即將5年期的存款分解為1年期和2年期，然後滾動輪番存儲，如此則可利生利，收益效果最好。相對來說儲蓄的利率比較低，存期要就“長”，能存5年的就不要分段存取，因為低利率情況下的儲蓄收益特征是“存期越長、利率越高、收益越好”。
3. 合理的儲蓄搭配
在我們儲蓄理財之時，要講究合理科學的搭配，如果把錢存成一筆存單，一旦利率上調，就會喪失獲取高利息的機會，如果把存單存成1年期存單，利息又太少。為彌補這些做法的不足，我們可以將不同的儲蓄方式相搭配。如，將上麵介紹的階梯存儲法和拆零存儲法相結合的儲蓄搭配就很適合我們選擇。
很多家庭都有一些長時間不用，但不能確定具體存期的款項，對這些款項最好用“拆零”法，如將一筆5萬元的存款分為0.5萬元、1萬元、1.5萬元和2萬元四筆，以便視具體情況支取相當部分的存款，避免利息損失。若遇到利率調整時，剛好有一筆存款要到期，此時若見利率調高則存短期，若利率調低則要存長期，以讓存款賺取高利息。
4. 重視儲蓄利滾利所產生的作用
利滾利存儲法又被人們形象地稱為驢打滾存儲法，即存本取息儲蓄和零存整取儲蓄有機結合的一種儲蓄方法。要使存本取息定期儲蓄生息效果最好，就得與零存整取結合使用，產生“利滾利”的效果。此種儲蓄方法，隻要長期堅持，就會給你帶來豐厚的回報。假如你現在有5萬元，你可以先考慮存本取息儲蓄，一個月後，取出存本取息儲蓄的第一個月利息，再用這第一個月利息設一個零存整取儲蓄戶，以後每月把利息取出來後，存入零存整取儲蓄帳戶中，這樣不僅存本取息儲蓄得到了利息，而且利息又在參加零存整取儲蓄後取得了利息。
李女士跟丈夫結婚3年，打算明年要個小孩，想要為出生孩子的花費儲蓄一筆資金。李女士的家庭月收入在15000元左右，每個月家中共需要4000元的開支，剩餘11000元。李女士考慮把它存成存本取息儲蓄(假設為A折)，在1個月後，取出存本取息儲蓄的首月利息，再用這份利息開個零存整取儲蓄戶頭(假設為B折)。以後每月從A折取出利息存入B折，這樣不僅存本取息儲蓄得到了利息，而且這些利息在參加零存整取儲蓄後又得到了利息。這種“驢打滾”的儲蓄方法，對工薪家庭為未來生活積累資金和生活保障來說具有著一定的優越性。
這種方法能獲得比較高的存款利息，但也有一些局限性，即因為這種辦法要求大家經常跑銀行，而顯得過於麻煩。現在很多銀行都有“自動轉息”業務，為了避免此方式產生的不便，市民可與銀行約定“自動轉息”業務，免除每月跑銀行存取的麻煩。
怎樣避免存款的損失
在通貨膨脹嚴重的經濟形勢之下，如存款利率低於通貨膨脹率，就會出現負利率，存款的實際收益≤0，此時若無保值貼補，存款的本金就會發生損失。儲戶可根據自己的實際情況，分別采用不同的措施，以減輕存款本金的損失。
儲蓄人人都有，這看似簡單的事，實則大有學問。各大銀行推出的儲蓄品種大同小異，一般分為活期儲蓄、定期儲蓄兩大類。定期儲蓄又分為季、半年、一年、三年、五年……有的人擔心利率會繼續上調，就把大額存款集中在半年期和一年期上，也有人僅僅為了方便支取，就把數千乃至上萬元錢存入活期，這兩種做法其實都不科學。每個人應按各自不同的情況，選擇適合自己的存款期限和種類。同時盡量做到以下幾點，避免儲蓄所帶來的損失。
1. 隻有在麵對特別緊急的情況，以及目前有著確定的高收益投資機會的條件下，才可以將已存銀行一段時間的定期存款隨意取出。沒有特別的需要盡量不要隨意支取還未到期的定期，特別是存期過半的存款。
即使在物價上漲較快、銀行存款利率低於物價上漲率而出現負利率時，銀行存款還是按票麵利率計算利息的。如果錢不存在銀行，又不買國債或進行別的投資，現金放在家裏，那麼連銀行支付的存款利息都沒有，將會給你帶來更大的損失。
2. 對於已到期的定期存款，應根據利率水平及利率走勢、存款的利息收益率與其他投資方式收益率的比較，以及儲蓄存款與其他投資方式在安全性、便利
性、靈活性等各方麵的綜合比較，結合每個人的工作強度、投資時間、對風險承受能力的高低等實際情況進行重新選擇。
3. 在利率水平較高，或當期利率水平可能高於未來利率水平，即利率水平可能下調的情況下，那些不具備靈活投資時間，早出晚歸的疲勞上班一族繼續轉存定期儲蓄是較為理想的。
原因是，在利率水平較高或利率可能下調的背景之下，在銀行存入較長期限的定期存款也就意味著可獲得較高的利息收入。因為利息收入是按存入日的利率計算的，在利率調低前存入的定期存款，在整個存期內都是按原存入日的利率水平計付利息的，所以可獲得較高的利息收入。
在利率水平較高或利率有可能調低的市場環境下，市場上諸如國債、企業債券、股票等理財形式一般也都處於低價格、收益率相對較高的水平。如果利率下調，將會進一步推動股票、債券價格的上升。因此，在利率可能下調的條件下，具有投資經驗，並能靈活掌握投資時間的投資者，可以選擇將已到期的存款取出，有選擇地購買一些債券和股票，待利率下調以後，債券和股票價格上升之時再拋出，可獲得更高的投資收益。當然，利率下調並不意味著所有有價證券都會同步同幅的上升，也有一些會出現升幅較小，甚至可能是不升的狀況。
5. 若存入定期存款一段時間後，遇到比定期存款收益更高的投資機會，如國債或其他債券的發行等狀況，儲戶可將繼續持有定期存款與取出存款改作其他投資的形式進行比較，看看哪種收益更多。
例如，1995年3年期憑證式國債發行時，因該國債的利率為14%，高於當時5年期銀行存款的利率，於是，有一些投資者將原來已存入銀行的3年或5年的定期存款取出，去購買了3年期的國債。那些存期不足半年的儲戶這樣做的結果是利大於弊，但對於那些定期存單即將到期的儲戶來說並非如此，用提前支取的存款來購買國債，弊大於利。原因是：盡管3年期和5年期的定期存款的利率低於3年期國債，但到1996年7月份為止，保值貼補率仍保持在5%以上，定期存款的利率與保值貼補率兩者相加，其收益率仍遠遠高於1996年3年期國債14.5％的收益率。因此，對於那些手中的定期存單即將到期或存期已滿1年的儲戶來說，不經過計算和斟酌，就盲目地將提前取出的定期存款改作其他投資，是一種不明智的選擇。
儲蓄也有風險
雖然儲蓄是所有理財投資之中最安全的方式之一，但是由於通貨膨脹和其他不可抗力所引起的儲蓄本金損失的可能性還是存在的，有時我們不能得到預計的儲蓄利息收入。為了讓我們更加輕鬆地理財受益，我們必須要了解有關儲蓄風險和避免儲蓄風險的常識。
儲蓄本來是中國人保值增值最普遍運用的理財方式，這怎麼會成為中國家庭資產流失的主要領域呢？其實儲蓄的誤區是導致家庭資產流失最大的隱形殺手。儲蓄對家庭資產流失的影響是通過減少贏利而非直接損失的方式體現出來的，所以反而具有極大的“隱蔽性”。避免資產流失的操作方式非常簡單，隻要我們意識得到就做得到。這主要包括以下幾點：
1. 不合理的存款種類選擇，導致存款利息的減少
現在很多企業委托銀行代發工資，由銀行定期將工資轉入該企業員工的銀行卡賬號中，而很多理財者，在活期存款賬戶或者銀行卡賬戶中存入大量的資金。很多人認為此舉可以隨取隨用、持卡購物，非常方便，殊不知，這些人為了貪圖一時的方便，失去了得到利息的機會。因為，活期存款和銀行卡賬戶的存款都是按照活期存款利率計算利息的，利率非常低，如果長時間將大筆金額存入其中，將會造成巨大的利息損失。
2. 定活兩便儲蓄並不能帶給你利益
在以前，很多人都喜歡存定活兩便的儲蓄，並認為其不僅有定期儲蓄的高利息，還有著活期儲蓄隨用隨取的便利。但是，根據現行的規定，定活兩便儲蓄利率按同檔次的整存整取定期儲蓄利率打6折來算也並不一定帶給你更多的利益。過於迷信這種儲蓄方式甚至還會給你造成利息的損失。
3. 存款提前支取
根據目前的情況來看，存款提前支取，其利息隻能按照支取當日掛牌的活期存款利率來支付。如果你提前支取存款，那將會損失一部分的利息收入，如果你的存款額巨大，離到期日期越近，則你提前支取存款造成的利息損失也就越多。
那麼，我們該如何避免儲蓄風險，獲得最大的利息額呢？以下的幾點做法可以幫您實現這個願望。
1. 辦理部分提前支取
當在生活中出現你辦理了定期儲蓄之後，遇到了需要用錢的緊急事件，需要動用存款，而用款隻需要你拿出定期存款中的一部分數額即可，那你就可以采取部分提前支取的辦法，這樣做可以減少利息損失。在辦理了部分提取手續以後，未提取的部分可以按照原來存單的存入日期、原利率、原到期日期計算利息。值得注意的一點是：根據現行的儲蓄調整規定，隻有定期儲蓄存款才能辦理部分提前支取，其他的儲蓄品種則不能部分提前支取。
2. 選擇合理的儲蓄期限和儲蓄種類
儲蓄存款的種類有很多，如活期存款、定期存款、存本取息存款、零存整取存款等等。在定期存款中，由於種類和期限的不同，存款的利息也是不同的。一般來說，存款時間越長，其利率也就越高。當您選擇利率較高的定期儲蓄存款之後，遇到緊急情況提前支取存款，勢必就會讓利息產生損失。因此，在尋找存款方式和存款期限上我們一定要仔細斟酌。