（7）不夠自信。
請記住，進入股市，首先應當自信。許多投資者買股票，買進後上升一段時間，便迫不及待地要賣出去獲利。他們相信，隻有把錢裝進口袋裏才算安全。可是他們卻忽略了股票的合理價值。一般說來，股票的市場價格不一定能完全反映股票的真實價值。所以有些投資人賣出股票後，股價依然持續不斷地上升。而且往往表現為賣出後的價格漲升幅度比賣出前的上升幅度還大。因此不能見好就收，見漲就賣，要以市盈率為基準，作出賣的決策。可是，有的股票已經過度上升，一旦買入後，股價肯定要下跌，奇怪的是大多數投資人在這種情勢下又會堅持死守下去。許多人投資股票，往往賺得非常有限，蝕得卻非常多。其中的一個重要原因就是不敢贏的心理在作怪。
（8）不必要的恐慌。
有些股票投資人因受某些環境因素和“馬路消息”的影響，對股市或某些股票的前途失去信心，感到恐慌，於是就拚命拋售手中的股票。股市上的許多經驗表明，不必要的恐慌往往是虛驚一常當然發生在非常時期（如戰爭、經濟危機等）似乎是在情理之中。但在一般的情況下，不少拋售風往往是由一些大戶或其他人故意放出的。他放出不利消息，引起拋售目的是壓低股價然後趁機買進。一般的投資者，若產生不必要的恐慌，大量拋出手中持有的股票，肯定會受到損失。所以，作為投資者，要在不利消息麵前保持鎮定，仔細分析消息的可靠性。若證明確有其事的話，還要看這種消息所產生的影響是長久性的，還是暫時的，若是後者，也沒有必要拋出手中的股票。
（9）漠不關心。
有些投資者買入股票以後，就不聞不問，聽其自然發展下去。有時甚至全權委托自己的親朋好友或經紀人操作，自己很少介入。這種做法在股市處於牛市的情況下，還可以賺點錢，如果是處在下跌的趨勢中，必然會血本無歸。因此，隻要你買了股票，你就是股票市場中的一員，應時時關注股市的動態。關心自己的股票，不要過於相信自己的親朋好友或經紀人，而要相信自己，要有自己的判斷，自己的委托要求。
（10）不敢輸。
在充滿競爭，充滿風險的股票市場裏，既沒有常勝的將軍，也沒有常敗的士兵。關鍵是要隨著股票市場行情的變化，采取靈活應對的策略。當股市大勢下跌或公司受損失時，不要被損失所糾纏，而應當機立斷，忍痛割愛。一些投資人總存在“不敢輸”的心理，當股票價格上升，賺了差價，興高采烈。一旦股價下跌，總盼望它能很快升起來，而絲毫不去分析股票的大勢和公司的經營狀況及業績。其實，這樣做隻是自欺欺人，最後吃虧的還是自己。
6.2莊家的內幕
1.誰是莊家
莊家是指能影響某一投票市場行情的大戶投資者。
（1）莊家也是股東。
（2）莊家通常是指持有大量流通股的股東。
（3）莊家坐莊某股票，可以影響甚至控製它在二級市場的股價。
（4）莊家和散戶是一個相對概念。
莊家炒股票也要獲利。同樣是靠買賣股票的差價獲利。與散戶不同的是，他可以控製股票的走勢和價格，也就是說散戶獲利是靠期待股價上漲，而莊家則是自己拉動股價上漲。所以，莊家炒作包括四部分：建倉、拉高、整理、出貨。所謂的“洗盤”，多為吃貨。一般是吃、拉、出三部曲。
莊家建倉一般要選擇股價較低時，而且希望越低越好，恨不得砸兩個跌停板再買。所以，“拉高吃貨”之類，以及股價已經創新高還說是吃貨，等等，千萬別信。吃貨結束之後，一般會有一個急速的拉升過程。一旦一隻股票開始大漲，它就脫離了安全區，隨時都有出貨的可能。當莊家認為出貨時機未到時，就需要在高位進行橫盤整理，一般是打個差價，散戶容易誤認為出貨。莊家出貨一般要做頭部，頭部的特點是成交量大，振幅大，除非趕上大盤做頭，一般個股構築頭部的時間都在1個月以上。
莊家分析方法是一種綜合分析方法，不能單看圖形，也要參考技術，還得注意股票的基本麵和一些外圍情況。
2.莊家坐莊的模式
（1）莊股坐莊模式。
中國證券市場短短十幾年的曆史，莊股前仆後繼：從中科創業上演高台跳水，到億安科技百元股票的股市“神話”破滅，再到德隆係崩盤，中國股市倒下了一批又一批的莊股。
什麼是“莊股”？按約定俗成的說法，籌碼集中、股東人數少、人均持股量大的就算莊股。通常，控籌至少要達到30%，超級強莊甚至可以拿到90%以上。業內人士認為“莊股”有以下特征：
[1]走勢長期拉鋸、波幅很校
[2]雖遇利空打擊股價並未大跌。
[3]委買、委賣價格差距大，飄忽不定等。
（2）莊股坐莊四階段。
分析莊股的坐莊模式，其生命周期不外乎經曆以下循環。
[1]選擇坐莊對象。
這往往事關坐莊成敗，因為隻有選準對象，才會有跟風，才能最大限度保證出貨順利。
[2]收集籌碼。
莊家往往在市場不被看好時，進行逢低吸納，最典型手法就是在上市公司發布利空消息，股價大幅下跌後開始吸納。
[3]放量與洗籌、拉抬。
莊股收集籌碼的最大技術特征就是成交量持續放大，因為隻有這樣才能說明有場外資金進常隨後莊家一般開始洗籌，因為不少中小投資者也熟諳技術分析，膽大者會跟風介入，所以莊家會選擇洗盤。這在莊股啟動初期經常見到。
[4]出貨。
主力出貨的技術形態無外乎以下幾種：
在板塊熱點鼎沸時，高位放量滯漲形成頭部。
利用除權後放量擺出填權架勢吸引市場跟風，填權途中出貨。
炒家創新出貨手法，即先是在高位拉一平台或者先往下打壓一段空間，然後再做出向上突破甚至再創新高，以吸引中小投資者跟風。
（3）莊股跳水原因。
資金鏈斷裂是莊股跳水的致命環節。歸根結底，大莊股的沒落逃不脫資金鏈斷裂這一致命的環節。2009年、2010年屬於莊股的災難年，許多個股在2008年12月前後集中性地慘烈跳水，其主要原因都是股價大幅縮水導致資金麵吃緊，大量莊家的資金鏈斷裂，部分主力還遭到了融資方的止損性操作，當時的集體跳水深刻反映了資金鏈斷裂給莊股帶來的致命打擊。當然，導致資金鏈斷裂的原因有很多，但結果是一樣的：股價雪崩。
3.莊家操盤的步驟及形態
任何莊家坐莊的目的均是通過運作股票獲利。不論莊家手法如何多變，隻有將股票價格不斷推升才能達到其目的。正由於如此，被莊家關注的股票，其價格波動總有蛛絲馬跡 表現出來，隻要投資者認真分析研究，掌握莊家操盤的手法，發現牛股還是能夠做到的。
莊家操盤分為：選股、吸貨、洗籌、震倉、拉升、出貨幾個階段。選股是莊家的第一步，莊家什麼股票都炒，藍籌股、股、題材股都在選擇的範圍內。吸貨從圖形上說，莊家吸貨的時候一般表現為十字星。莊家要想控盤必須掌握流通盤的50%以上的股本。當莊家吸貨不夠時，就會拉升股價，股價升了，自然就會有人拋了，然後莊家再壓低股價，股票跌了有人也會拋出。這樣一來，圖形上就會留下一個十字星，並伴有成交量放大。然後是洗籌，莊家會在一定時期內讓股票連續下跌，為的是洗掉獲利籌碼，並吸過來降低成本。震倉與洗籌差不多，但震倉是為了洗去浮籌，就是不堅定的籌碼，莊家怕在他拉升的時候這些人出貨，莊家拉升就會吃力。拉升就是拉高股價，並伴有縮量跡象。莊家出貨的時候成交量會溫和放量，讓你不會察覺，並不是一次出貨完畢，而是拉升一點出一筆貨，再拉升再出貨。而每天的股票漲幅都會越來越校最後的時候莊家就會大量出貨，成交量會放出天量，而股價就會連續大跌！這樣莊家的一次操盤就結束了！
（1）低成本吸籌為獲利基矗
低成本吸籌是莊家獲利的基礎，也是莊家操盤的第一步工作。在低成本吸籌過程中，莊家總是悄悄進場，耐心收集低成本籌碼。低成本吸籌是莊家未來產生超額利潤的源泉。一般來說，莊家低成本位置吃足籌碼采用兩種方式，一種方式是刻意打壓股票價格，股票價格破位下行，恐慌性拋盤湧出，莊家在一邊打壓股票價格一邊收集籌碼的運動中吃足底貨。這種方式由於莊家不容易控製局麵或難以收集到足夠的籌碼很少被莊家采用；另一種方式是莊家采用先拉升後打壓的方式在低價位處收集籌碼。這種方式由於容易引發散戶割肉出局和便於莊家收籌到較多的低價位籌碼而被莊家廣泛采用。
走勢圖（1）
從中可以看出，在莊家實施低成本吸籌過程中，股價波動幅度不大。運行時間相對較長，散戶投資者以持幣觀望為主，不要輕易進常
（2）試盤震倉清除前進障礙。
莊家在低成本區收集到足夠籌碼之後，絕不會驟然大幅拉升股票價格。一般來說，莊家在低價位收集到足夠的籌碼並不等於控製住了股票價格走勢，為了避免莊家在大幅拉升股票過程中遇到中途大量拋盤和提高莊家成本的情況出現，莊家在低價位收籌到足夠籌碼之後，必須在短時期內小幅拉升股票價格，再在短時間內小幅打壓股票價格，以震出意誌不穩定的籌碼和觀察散戶跟風情況，為日後大幅拉升股票價格掃清障礙。這一步工作就稱為試盤震倉。
走勢圖（2）
從中可以看出，經過莊家試盤震倉後，如果散戶跟風踴躍，持股信心較強，莊家就會結束試盤震倉過程並轉入拉升洗盤階段。
（3）拉升洗盤墊高散戶成本。
莊家試盤震倉雖然轟出了意誌不堅的籌碼，為日後拉升股票價格掃清了障礙，但是莊家此時並沒有真正獲利。因此莊家還必須拉升股票價格，吸引散戶跟風抬轎，將股票價格拉升到莊家平均持倉成本以上。隨著股票價格的上升，散戶獲利增加，前期解套壓力也逐漸增加，為了避免持有籌碼者獲利過多，每當股價上了一個新台階後，莊家必須休息一下，一則可以使前期獲利者下車，二則莊家可以養精蓄銳再度拉升；三則可以進一步提高散戶交易成本，為莊家控製散戶行為作準備。莊家操盤的這一過程就是常說的拉升洗盤。
走勢圖（3）
從中可以看出，莊家在拉升洗盤段，股價回調幅度不大，散戶稍有不慎，即可能得了芝麻丟了西瓜。
（4）出貨派發套牢癡心散戶。
從上麵莊家操盤的三個步驟可以看出，第一步莊家在低價位處收集了足夠的籌碼；第二步莊家為拉升股票價格掃清了障礙；第三步將股票價格拉升到莊家平均持倉成本以上，賬麵盈利已很豐厚，提高了散戶的投資成本。在此基礎上，莊家則開始將賬麵利潤轉化為實際利潤的過程。這一過程就稱為出貨派發。
走勢圖（4）從中可以看出，莊家在拉升洗盤過程中，每一次拉升股價出現的高點就成為近期阻力，每一次洗盤的低點就成為近期支撐，一旦莊家洗盤時，股票價格跌破支撐線，散戶就應該出場了，不要貪心戀戰。
4.莊家常用的幾種做盤方法
（1）盤前瞬間拉高股價。
在盤前半分鍾突然出現一筆大買單，把股價拉至高位。
目的：由於莊家資金實力有限，為在節約資金的情況下使股價盤於較高位或突破強阻力的關鍵價位，尾盤進行“突然襲擊”，瞬間拉高股價。假設某股票股價為10元，莊家欲使其收在10.8元，如果上午就拉升至10.8元，為把價位維持在10.8元至收盤，就要在10.8元附近接下大量的賣盤，需要的資金量必然很大。采取尾市偷襲的手段，由於大多數人尚未反應過來，反應過來也無法賣出。
（2）盤前瞬間下砸。
在盤前半分鍾突然出現一筆大賣單，把股價砸至很低位。
目的：
[1]使日線形成光腳大陰線或十字星等較難看的圖形，使持股者恐懼而達到震倉的目的。
[2]為第二天股價高開並大漲而躋身升幅榜，吸引投資者的注意。
[3]操盤手把股票低價賣給自己或關聯人。
（3）瞬間大幅高開。
開盤時漲停或以很大漲幅高開，瞬間又回落。
目的：
[1]突破關鍵價位，莊家不想由於紅盤而引起他人跟風，所以做成陰線，達到震倉的目的。
[2]吸籌的一種方式。
[3]試盤動作，看看上方拋盤是否沉重。
（4）瞬間大幅低開。
開盤時跌停或以很大跌幅低開。
目的：
[1]出貨。
[2]為了收出大陽，使圖形好看。
[3]操盤手把籌碼低價賣給自己或關聯人。
（5）盤中瞬間大幅拉高。
盤中漲停或以很大漲幅一筆拉高，瞬間又落。
目的：試盤動作，看看上方拋盤是否沉重。
（6）盤中瞬間大幅壓低。
盤中跌停或以很大跌幅一筆壓低，瞬間又回升。
目的：
[1]試盤動作，看看下方接盤的支撐力及市場關注度。
[2]操盤手把籌碼低價賣給自己或關聯人。
[3]做出長下影線，使圖形好看，以吸引投資者。
[4]莊家資金不足，拋出部分籌碼後用所得資金拉升。
（7）“釣魚”線。
個股當日即時走勢中，開始基本上保持某一斜率上行，之後突然直線大幅跳水，形成一根“漁竿”及垂釣的“魚線”圖形。此為莊家對倒至高位並吸引跟風盤後突然降低價位拋出巨大賣單所致，此時若接盤不多，出不了多少，莊家可能仍會拉回去，反之則一瀉千裏。
5.莊家出貨前兆的五種情況
（1）目標達到。
什麼叫目標達到？有一個加倍取整的理論，這個方法在股市中還沒有被廣泛地應用，而一種理論在市場中掌握的人越少，可靠性就越大，所以，這是判斷股票高點的一個好方法。簡單地說，我們準備買進一隻股票，最好的方法就是把加倍和取整的方法聯合起來用，當你用幾種不同的方法預測的都是某一個點位的時候，那麼在這個點位上就要準備出貨。當然，還可以用其他各種技術分析方法來預測。故當預測的目標位接近的時候，就是主力可能出貨的時候了。
（2）該漲不漲。
在形態、技術、基本麵都要上漲的情況下不漲，這就是要出貨的前兆，這種例子在股市中是非常多的。 比如某隻股票今日剛有個突破，突破當時放了巨量，理論上第二天應該突破往上漲，結果不漲，從高位下來，就是出貨的症狀，隨後果然連續暴跌。這就是形態上要求上漲，結果不漲。還有的是技術上要求漲，但該漲不漲。 比如說某隻股票在20××年5月6日，它的底部形態非常漂亮，而且往上還有個突破，突破了5日和10日線，5日線開始往上翹，這是技術上應該漲的，第二天突然出個陰線而且放量，技術上該漲不漲，也是出貨。後來分析這個莊家可能是錢不夠了，要做別的股票，就把該股斬倉了。還有的是公布了預期的利好消息，基本麵要求上漲，但股價不漲，也是出貨的前兆，這樣的例子多如牛毛。所以，基本麵、技術麵決定了股票該漲而不漲，就是出貨的前兆。
（3）正道消息增多。
正道的消息增多，就是報刊上、電視台、廣播電台裏的消息多了，這時候就是要準備出貨。上漲的過程中，報紙上一般見不到多少消息，但是如果正道的宣傳開始增加，說明莊家萌生退意，要出貨。
（4）傳言增多。
一隻股票你正在做著，突然這個朋友給你傳來某某消息，那個朋友也給你說個某某消息，又一個朋友又給你說某某消息，這就是主力出貨的前兆。為什麼以前沒有消息呢？
（5）放量不漲。
不管在什麼情況下，隻要是放量不漲，就基本確認是處理出貨。
如果有了這些征兆，一旦出現了股價跌破關鍵價格的時候，不管成交量是不是放大，就都應該考慮出貨。因為對很多莊家來說，出貨的早期是不需要成交量的。
6.莊家的欺騙手段
一般而言，莊家炒作股票，都是為了低位買進、高位賣出，從而獲取買賣差價。這就要盡其所能在股票低價時誘騙散戶賣出；在股票價格被拉高後，使散戶高位接貨。
（1）股價處於低位時的莊家手段。
當股票價格居於低位，或者說被相對低估時，莊家可能采用的手段主要有以下幾種：
[1]以利益均沾為誘餌，拉攏上市公司及相關中介機構，要求其發布不利於股價上漲的消息。
[2]製造騙線。
當莊家買入的股票達到一定數量之後，股價形態將呈現一定上升趨勢。為進一步降低成本，減少短線跟風者，莊家可能集中力量，大量拋售，使股價迅速下挫，甚至跌穿重要支持位，再在下麵掛上買單，盡收散戶因恐慌而虧損賣出的廉價籌碼。
[3]製造虛假成交量。
莊家可能結合騙線，在低位製造價增量縮、價跌量增的假象，誘騙散戶賣出。
[4]利用散戶的慣性思維，操縱股價走出與當前廣泛被關注的高位下跌股票類似的圖形，使散戶誤以為股價將大幅下挫，從而低位賣出。
[5]利用目前技術分析方法被廣泛使用的市場氛圍，在低位因為收集籌碼而股價小幅推高，或者股價小幅反彈時，將、等被廣泛使用的技術指標做高，使散戶以為超買，低位出局。
此時，投資者要做的主要是對上市公司的報表進行認真分析，並與同類上市公司的股價進行比較，確認股價是否被相對低估，而不應被股價走勢的一時表象所迷惑。
（2）股價處於高位時的莊家手段。
當股票價格居於高位時，莊家已經有了足夠的獲利空間，其考慮的將是千方百計地脫手股票，可能采用的手段主要有以下幾種：
[1]在共同利益的驅動下，上市公司配合莊家炒作要求，發布利好消息，使散戶以為該上市公司的股價仍將上行，從而高位接貨。
[2]利用形態。
在高位營造漂亮的上升形態，如上升三角形、向上突破等，使一般投資者誤以為股價將加速上揚，而一旦追入，可能很快被套。
[3]莊家要達到高位順利出貨的目的，更多是在大幅、快速拉升（股價可能超出其目標位很多）之後，主動下調，在其出貨目標位附近盤整，較長時間的盤整之後，很多投資者可能已經忘記其所處價位仍然很高，誤以為通過長時間、較大幅度調整之後，已經處於低位。這時候莊家若再通過對倒，使成交量放大，並輔以價升形態，則會使眾多的投資者以為底部放量，匆忙買入，正中莊家下懷。
6.3投資者的自我拯救
1.散戶為何總賺不了錢
“套牢散戶”是世界所有股市的共同真理，賠錢也自然落到散戶身上。那麼散戶是如何賠錢呢？從眾多投資者賠錢的經曆來看，主要有以下幾個原因。
（1）賺錢效應引起的投資衝動。
和釣魚一樣，莊家總要先給散戶一點甜頭，產生散戶賺錢效應。散戶一看，一天的交易結束後，所獲得的利潤遠遠超過自己辛苦一個月的工資，因此，便不惜成本，加大投資規模，產生了投資衝動。然而莊家不會那麼仁慈，當股票價格上升到一定程度後馬上開始震倉洗盤，一些散戶經不住莊家折磨，即便是低價位買入的股票也急急忙忙地拋出，甚至有的散戶虧損殺出。當莊家震倉洗盤結束後，獲利盤和上方拋壓大為減少，莊家又開始新一輪的上攻並將股票價格拉抬到一個新的高位，先前獲微利拋出股票的散戶或虧損殺出的散戶不甘心或想彌補損失又匆匆進場買入股票，其結果必然是持倉成本的上升。如此循環往複，散戶哪有不賠錢的道理。
（2）今昔對比死捂股票。
從眾多莊家操盤的情況來看，莊家隻有通過震倉、洗盤並將股票價格不斷推高，才能順利地把股票賣到散戶手中並獲得超額利潤。正由於這樣，前期頻繁操作的散戶盈虧相抵，獲利甚微。如果與過去首次買入價格相比，現在利潤卻極為豐厚，因此在行情已接近尾聲或莊家大部分籌碼已經派發完畢的時候，散戶才醒悟過來，捂股賺大錢的觀念由此而生，死守、死捂股票，股票下跌也認為是回調整理。最後落得個深度套牢、大幅虧損的下常
（3）長短投資不分。
一些散戶本來是從事長期投資的，一旦股價上漲，受利潤驅使，經不住利潤誘惑，小有盈利就出局了，結果出局之後又選擇其他漲勢良好的股票買進而成為套牢之人；也有一些投資者本來是想做短線投資的，借機搶個反彈，沒想到事與願違，短線被套，將投機轉為投資，最終成為深度套牢者。
（4）自己成本比別人成本低。
有兩位投資者關係甚好，其中一位以20元的價位買進葛洲壩吃套後，另一位投資者在16元也買進該股，結果是兩人都吃了套。前者認為該股跌幅很深，要有反彈甚至回升而進行長期投資；後者認為20元買的都有，16元買的還怕什麼。正是這種相互比較，認為自己持倉成本比別人持倉成本低的散戶也被深度套牢。
（5）補倉不恰當。
一般的投資方法認為，當股票套牢後，在低位補倉既能夠降低持倉成本，又能增加獲利的概率。在實際操作中，這種方法就不太合理了，其原因有兩點：一點是什麼是低位，散戶或者評論家也很難說清楚；另一點是散戶資金是非常有限的。正由於如此，散戶在運用補倉方法時要正確區別兩種情況。一種情況是高位套牢的，不僅不能補倉，而且還要堅決割肉出局，否則會虧損累累；另一種情況是在低位輕度套牢的散戶，當股票價格止跌回升，市場向好的方向發展時，可以補倉降低投資成本，獲勝的概率則會有效增加。