國際貿易研究新視點國際貿易理論研究最近十多年發展的重要趨向之一，便在於從宏觀到微觀層次的擴展。傳統貿易理論幾乎完全定位於國民經濟層次，所提出的問題大多圍繞以下論題展開：一國究竟應該出口什麼產品，進口什麼產品，由此可從貿易中獲得最大限度的利益？最近十多年以來，除了新地理經濟學開辟的新空間而外，研究的另一個領域是對國際貿易微觀因素的考察。由於成千上萬的企業是從事國際貿易的真正主體，企業又是利潤最大化的追求者，因此國際貿易微觀動因的考察自然而然落在企業身上。由此提出的問題是：企業為什麼要出口？這個問題吸引了大量研究，迄今為止的研究論題不少於六，現分而述之。5.1沉沒成本論這種論點將企業出口進入決策與“沉沒成本”聯係在一起。沉沒成本實際上是所有行業進入的門檻之一，在20世紀80年代曾經受到產業經濟學家們的廣泛關注。Baumol等(1982：291)認為，“沉沒成本作為行業進入壁壘的作用取決於其所引致的風險”。按照Baldwin和Krugman(1989)的權威解釋，所謂“沉沒成本”，就是企業進入特定市場之“進入成本”與其繼續留在該市場的“維持成本”之間的差額。其中最主要的部分是企業花在開辟營銷渠道及塑造商譽上的投資。這種成本一旦投入，便陷入“沉沒”狀態，企業一旦決定終止該行業業務，便無法收回。由此，沉沒成本對企業進入與退出一個行業的決策均會發生巨大影響。一般而言，企業在進入一個新行業之前，對沉沒成本的預期至關重要。如果預期沉沒成本上升，便延緩乃至放棄進入；企業一旦進入某個行業，沉沒成本便構成了實實在在的因素，對企業去留決策發生影響。有關沉沒成本對企業出口決策的大量實證研究，多借用R&T或B&J模型。前者由Roberts和Tybout(1997)提出，後者由Bernard和Jenson(1997a)提出。兩個模型均以企業利潤最大化為前提條件，屬於動態二項選擇模型。Roberts和Tybout(1997)，Bernard和Jensen(1997a，2001)以及Bernard和Wagner(1998)等人沿用上述模型，基於哥倫比亞、美國和德國等國企業層麵數據的實證研究揭示，沉沒成本不僅影響企業進入外貿前的決策，而且更多地影響到企業進入外貿後的決策。研究揭示的一個重要聯係是，企業過去的出口經曆對其下一步繼續出口決策影響顯著。其中哥倫比亞案例揭示，企業以往外貿出口經曆可使其當前繼續出口可能性提高60%；德國和美國的案例表明可分別提高50%和40%。據認為，這種差異後麵的因素在於，在這三個國家，哥倫比亞企業外貿沉沒成本最高，德國其次，美國最低。Ulrich和Hans(2004)在分析西部德國企業出口狀態的持續性問題時，揭示了兩種狀態依賴現象：一種被稱為“真實狀態依賴”（“true”statedependence），指企業過去的出口經曆對當期出口進入決策的影響；另一種被稱為“虛假狀態依賴”（“spurious”statedependence），指企業內在特質（如管理能力等）對企業進入出口決策的影響。
他們的實證研究表明，西部德國企業出口狀態的持續性顯著地由真實狀態依賴驅動。這意味著沉沒成本在企業出口進入決策中發揮著顯著作用。ChinHeeHahn（2004）分析了韓國1991-1998年間企業麵板數據，發現在亞洲金融危機期間，韓幣貶值導致原出口企業出口大幅度增加，但並為導致出口企業數量的顯著增加。由此證明了沉沒成本對企業出口進入決策的影響。5.2企業生產率論所謂企業生產率論，就是將企業出口進入決策與企業重要特征之一--生產率水平聯係在一起，認為企業生產率是企業出口進入決策的重要影響因素之一。這一論題最初由Bernard和Jensen（1995，1997b，1999）提出，他們的係列研究將出口與生產率關係的研究導入企業層麵。圍繞這個論題的研究產生了兩個假說：一個是“高生產率說”。該假說強調沉沒成本以及激烈的國際競爭使出口業存在較高的進入壁壘，那些選擇進入出口的企業，往往具有比之內向型企業更高的生產率，因此更能承受出口進入沉沒成本和激烈的國際競爭的雙重壓力；另一個是“學習效應說”（learningeffects），認為通過外貿渠道的國際接觸，企業可獲得新生產技術及產品新設計知識，這反過來則會促進企業生產率的提高。檢驗企業生產率與企業出口之間的雙向因果關係的標準方法是通過計算出口升水（exportpremium）幅度來考察出口與非出口企業的生產率差異。出口升水值指在其他條件相同的情況下，出口企業與非出口企業之間的勞動生產率差異。該標準方法最初是由Bernard和Jensen（1995，1999）引入的。Bernard和Jensen所引入的標準方法具有一定的缺點和不足。因為僅僅通過比較不同類型企業的生產率並不能解釋企業出口進入與企業生產率之間的因果關係。由此，一些學者對實證研究的方法進行了一些拓展。這些拓展包括匹配技術、生產率分布的隨機支配檢驗（stochasticdominanceoftheproductivitydistribution）、分位數回歸（quantileregression）等等。分析檢驗關鍵在於模型的設計。所有模型中，以下三個模型使用較多：第一個是Clerides等(1996)Clerides等人建立動態二項選擇模型來分析存在學習效應時企業出口的進入決策，同時該模型也考慮了貿易成本和出口進入的沉沒成本。該模型揭示，企業的出口進入決策取決於下式：Yit=1ifπfct,zft-M+δEt(Vt+1|Yt=1)-δEt(Vt+1|Yt=0)≥F(1-Yt-1)
0otherwiseYit是表示t期企業i是否出口的0-1二項選擇變量；πf表示企業出口所能獲得的利潤；ct表示企業生產的邊際成本，且假設ct=gwt,c{-}t-1,Y{-}t-1。其中wt表示外生成本變動向量，如要素價格、企業特有噪聲等；c{-}t={ct,ct-1,ct-2,…}表示企業前期的邊際成本；Y{-}t={Yt,Yt-1,Yt-2,…}表示企業的出口曆史；zft表示外生的國外市場需求的變動；M表示貿易成本；F表示沉沒成本；δ表示貼現率；Et表示企業對t＋1期出口利潤的預期。Vt=maxYt［(πf(ct,zft)-M-(1-Yt-1)F)Yt+δEt(Vt+1|Yt)］是一個動態規劃問題的價值方程。提出的模型。該模型核心由以下兩個方程構成：Yit=1if0≤βxZitF0+∑Tτ=1βdτ+∑Jj=1βcjln(AVCit-j)
+∑Jj=1(F0-Fj)Y%l,t-j+ηit
0otherwiseln(AVCit)=γ０+γkkit+∑Tτ=1γdτDτt+∑Jj=1γcjln(AVCit-j)