俄使喀希尼，居然請政府仗義責言，聯合德法二國，替清廷索還遼東，先用三國聯名公文，直致日本外部，迫他把遼東還清，日皇睦仁，本是全球著名的英主，到手的遼東，哪裏肯歸還中國？免不得直言抗駁。俄德法三國，遂各派艦隊東來，有幾艘寄泊遼海，有幾艘直薄長崎，聲勢洶洶，要與日本決戰。日本自與中國開釁後，雖連戰連勝，勢如破竹，究竟勞師糜餉，傷亡了若幹人，耗費了若幹銀子，也弄得財力兩竭。況俄德法統是有名強國，不似中國的空虛，大丈夫能屈能伸，隻好暫時抱屈，允還遼東，惟增索贖遼東費一百兆兩。嗣經三國公斷，減至三十兆兩成議。日使林董至北京，與李鴻章訂還遼東半島約，中日戰事，至此才了。
隻日本收領台灣時，台民大駭，懇請收回成命。清廷不答，台民推巡撫唐景嵩為總統，駐守台北，拒絕日人。日本發兵赴台灣，景嵩方擬抵敵，不意撫署兵叛，焚署劫庫，擾得景嵩手足無措，倉促內渡。台北既失，台南係總兵劉永福駐紮，厲兵秣馬，亦思與日本一戰。終因寡不敵眾，棄台奔還。台灣版圖，遂長被日兵占領了。得易失亦易。
中國經此大挫，方歸咎李鴻章，罷直督職，令他入閣。俄使喀希尼，欲來索謝，因李閑居，暫緩申請。越年春，俄皇行加冕禮，各國都派頭等公使往賀，中國亦擬派王之春作賀使。喀希尼入見總署，抗言：“俄皇加冕，典禮最崇，王之春人微望淺，出使我國，莫非藐視我國不成？”總署王大臣，嚇得麵色如土，急問喀希尼，須何等大員，方配賀使？喀希尼道：“非資望如李中堂不可。”朝旨乃改派李鴻章。喀希尼複賄通宮禁，轉稟太後，說是還遼義舉，必須報酬，請假李鴻章全權，議結這案。鴻章出使時，由慈禧太後特別召見，密談半日，方辭別出都。一到俄都聖彼得堡，加冕期尚未至，俄大藏大臣微德，佯與李鴻章格外交歡，時常過談，暗中恰利誘威迫，提出條約數件，令鴻章畫押。鴻章方恨煞日人，自思聯俄拒日，也是一策，遂草草定議。俄國不用外務大臣出頭，反差了大藏大臣，與鴻章密議，實是避各國的耳目。明修棧道，暗渡陳倉，不怕李伯相不墮計中。巧極狡極！
等到加冕期過，李鴻章遊曆歐洲，俄使喀希尼，竟將俄都所定的草約，遞交總署，要中國皇上親鈐禦寶。全署人員，統是驚愕，不得不進呈禦覽。光緒帝龍目一瞧，見草約中所列條件，開口是中俄協力禦日六字，頗也心慰。仿佛是釣魚的紅曲膻。看到後麵，乃是吉林、黑龍江兩省鐵路，許俄國專造，複準俄駐兵開礦，暨借俄員訓練滿洲軍隊並租借膠州灣為軍港。光緒帝不禁大怒道：“照這幾條約文，是把祖宗發祥的地方，簡直賣與俄國了。”便將草約擱過一邊，不肯鈐印。俄使喀希尼，聞光緒帝拒絕草約，不肯鈐印，日來總理衙門脅迫。一連幾天，還沒有的確的回報，即告總署王大臣道：“此約若不批準，當即日下旗回國。”王大臣聽了這語，好似雷劈空中，驚惶萬狀，忙即稟報太後，說俄使要下旗回國，明明示決裂的意思。中國新遭敗衄，哪堪再當強俄？慈禧後已與李鴻章，密定聯俄政見，至是命交軍機處，與俄使定約，不由總理衙門，也是掩耳盜鈴。並親迫光緒帝簽押。光緒帝逆不過太後，勉強蓋印，眼中恰忍不住淚，好像珍珠一般，累累下垂。獨慈禧後麵色如常，毫不動容。印已蓋定，草約變作真約，由軍機處發交俄使，俄使似得了活寶，即日攜約就道，親自送還俄都。東三省的幅員，輕輕斷送，遂釀成日俄戰爭的結果。
法國亦得了滇邊陸地，及廣西鎮南關至龍州鐵路權，並辟河口、思茅為商埠，與中國訂了專約，也算有了酬報。獨德國未得謝禮，隱自銜恨，中國亦絕不提起。三國牽率而來，獨令德國向隅，必要待他開口，也是憒憒。過了一年，山東曹州府地方，偏偏出了教案，殺傷德國教士二人。總理衙門得著此信，方慮德使出來要索，又有一番大交涉，不料德使海靖，雖是行文詰責，倒也沒有什麼嚴厲，總署還道是德使有情，延挨了好幾天。忽接山東電報，德國兵艦突入膠州灣，把炮台占據去了。正是：
漏屋更遭連夜雨，破船又遇打頭風。
欲知中德和戰的結局，小子已寫得筆禿墨幹，俟下回分解。
馬關議和為合肥一生最失意事，敦請再四，毫無成效，至被刺客所擊，始得以顴血博和議，可為痛心！然果以此事為足辱，則應返國圖強，日申儆討，臥薪嚐膽，苦心焦思以為之，安見十年生聚，十年教訓，不能如範大夫之霸越沼吳乎？乃受日本之壓迫，憤而求逞，反欲丐俄人以為助，張之洞等書生管見，尚不足責，合肥名為老成，顧亦作此拒虎進狼之計，殊不可解！俄索遼東，糾合德法，三國何愛於清室，肯作此仗義執言之俠舉，此寧待智者而始知之耶？與日本和，割地償金，所患者猶僅一日本，至俄德法牽率而來，名為助我，實則愚我，我得遼東半島，而仍費三萬萬兩之巨款，受惠不多，而索酬者已踵相接，種種要挾，貽害無窮，此則合肥最大之咎；而中日一役，全軍皆沒，其為失固猶淺也。觀於此，可知恃人不恃己之失計。