影響農產品的價格主要因素有：生長期間的氣候變化；農業部門公布有關的供需報告；農業種植麵積；替代農產品之供應量與價格變化；主要生產國的出口政策；政府的農業政策。
農產品期貨交易的代表性農產品主要有：
（1）大豆。大豆是世界上最有價值、用途廣泛的一種農產品，大豆含有兩種重要的營養成分—蛋白質與油脂，因此壓榨後即可加工成為豆油及豆粉。豆油是全球最普遍的食用油，豆粉為家畜家禽的飼料中主要的蛋白質營養品。
美國是全世界第一大豆生產國，約占全球年產量的一半以上，巴西則為世界第二大大豆生產國，接著是中國和阿根廷。美國的大豆有一半是在國內做加工處理，另外的25%是出口到日本、荷蘭、我國台灣和西班牙。大多數美國大豆的出口港都在墨西哥灣。而大部分的加工廠則是在伊利諾伊州和愛阿華州。美國主要的大豆產區是在伊利諾伊州和愛阿華州。巴西是全球最大的大豆粉出口國，而阿根廷則是主要的豆油出口國。這兩個國家本土也有產能極大的大豆加工設備。
（2）玉米。玉米幾乎生長在所有溫帶及熱帶的地區，最佳的環境要有肥沃的土壤、溫和的氣候及充足的濕度，所以美國的地理環境最符合要求。美國玉米最大的消耗用途就是作為動物飼料，其次為出口，為目前全球最大出口國與生產國。
全世界最大的玉米生產國是美國，全年產量約占全球的40%，中國則為第二大生產國，產量16%左右，其他還有巴西、俄羅斯、墨西哥、法國等國。美國的主產區在中西部的玉米帶，在春天種植，10月到11月收成。美國玉米的主要出口國家（地區）是日本、韓國和我國台灣省。
在供給麵上影響最大的因素是種植期和生長期的氣候，而需求麵上最主要的影響因素是家禽和家畜的頭數。
（3）小麥。小麥的生長隻要具備充足的水分，氣候幹燥的條件即可，特別是在肥沃的黏土地。小麥的種類繁多，其產品用途更多，主要用途包括：食用、飼料、播種等。而麵粉是小麥的最主要產品。美國是世界最大的小麥出口國，主要出口至獨聯體、中國、埃及與日本等地。加拿大是第二大出口國，獨聯體和中國雖然產量大，但仍然是小麥的主要進口國。
決定小麥的價格因素最主要的是全球的氣候，其次是中國、美國、獨聯體的氣候變化。因為小麥的消耗用途是人口的主食，所以需求上很穩定，因而供給量就成了影響價格的主要因子，雖然政策也會影響到小麥的價格，但是政策的更動常常是受到氣候所影響。其他影響小麥價格的因素還有彙率水平、每一年度轉換時小麥的庫存量、小麥的季節性形態、世界產量或消費形態的變動狀況。
2.石油期貨
20世紀70年代初發生的石油危機，給世界石油市場帶來巨大衝擊，石油價格劇烈波動，直接導致了石油期貨的產生。石油期貨誕生以後，其交易量一直呈快速增長之勢，目前已經超過金屬期貨，是國際期貨市場的重要組成部分。
石油是“工業生產的血液”，是重要的戰略物資，世界產油國為了維護自身利益，於1960年9月成立石油輸出國組織，簡稱歐佩克（OPEC），現有13個成員國：伊拉克、伊朗、科威特、沙特阿拉伯、委內瑞拉、阿爾及利亞、厄瓜多爾、加蓬、利比亞、尼日利亞、卡塔爾、阿拉伯聯合酋長國、印度尼西亞（2008年退出）。總部設在奧地利首都維也納。歐佩克石油蘊藏量最新達到1133億噸，占世界總儲量近80%。
利用石油衍生品交易進行套期保值，是許多跨國公司的普遍做法。近幾年，進口航油的價格波動很大，往往造成國內的航空公司經營虧損。“航油一漲價，航空公司就感冒！”而國際上很多航空公司通過在期貨市場上進行套期保值交易，鎖定燃料支出，保護了自身的利益。僅就世界航空運輸業來看，新加坡航空公司SIA每年將其航油需求量的60%進行了保值；新西蘭航空公司航油保值比例為40%；而澳大利亞航空公司Qantas的比例為50%。澳大利亞航空公司製定並推行了被金融分析師認為是“亞洲最佳套期保值政策”，並因此成功地控製了因航油價格上漲而不斷增加的成本。據稱，通過套期保值，澳大利亞航空公司2000年節省航油采購成本1.41億美元，2001年則節省2.55億美元。目前，雖然中國少數大企業經批準可以到國外進行油品套期保值交易，但是由於國內相關製度不完善，交易成本高，效率低，在市場上處於不利地位。而眾多中小企業尚不能利用期貨市場進行油品套期保值交易。中國加入WTO以後，中國企業也急欲謀求在國際油價上的話語權，期望在世界油品市場上占有一席之地，那麼，開展石油衍生品交易、參與國際石油風險市場的操作是必不可少的。但是，利用石油衍生品交易投機，潛在的收益很高，風險也同樣很高。因此，除了需要抓住時機，掌握市場脈搏，準確判斷行情以外，中國企業還應從多方麵入手，從實務的層麵來推進對石油衍生品交易的掌控。
石油期貨是國際期貨市場最大的交易品種，也是國際期貨市場上規模最大的商品期貨。原油期貨是最重要的石油期貨品種，目前世界上重要的原油期貨合約有4個：紐約商業交易所（NYMEX）的輕質低硫原油即“西得克薩斯中質油”期貨合約、高硫原油期貨合約，倫敦國際石油交易所（IPE）的布倫特原油期貨合約，新加坡國際金融交易所（SIMEX）的迪拜酸性原油期貨合約。其他石油期貨品種還有取暖油、燃料油、汽油、輕柴油等。NYMEX的西得克薩斯中質原油期貨合約規格為每手1000桶，報價單位為美元/桶，該合約推出後交易活躍，為有史以來最成功的商品期貨合約，它的成交價格成為國際石油市場關注的焦點。
我國石油需求量增長迅速，自1993年開始，成為石油淨進口國，目前年進口原油7000多萬噸，花費近200億美元。2003年，中國進口原油9112萬噸，成品油2824萬噸，進口量占總消費量的比例已接近40%；中國已經超過日本成為僅次於美國的第二大石油消費國。目前我國石油供求和價格對國外資源的依賴程度越來越高，承受的風險越來越大，國內企業對恢複石油期貨交易的呼聲很高。我國在石油期貨領域已經有過成功的探索。1993年初，原上海石油交易所成功推出了石油期貨交易。後來，原華南商品期貨交易所、原北京石油交易所、原北京商品交易所等相繼推出石油期貨合約。其中，原上海石油交易所交易量最大，運作相對規範，占全國石油期貨市場份額的70%左右。其推出的標準期貨合約主要有大慶原油、90#汽油、0#柴油和250#燃料油等四種，到1994年初，原上海石油交易所的日平均交易量已超過世界第三大能源期貨市場——新加坡國際金融交易所（SIMEX），在國內外產生了重大的影響。我國過去在石油期貨領域的成功實踐，為今後開展石油期貨交易提供了寶貴經驗。