如果使用的是年度數據，則CIt式中CIt，1為第t年第i月的周期性波動及不規則變動相對數，CIt為第t年的周期性波動及不規則變動相對數。這樣計算可以大致消除長期趨勢和季節變動的影響，又因隨機波動的數值較小，故可認為它能反映經濟變量的周期性波動。
依上麵的公式求得的數據減1就得到經濟變量的增長率。在消除時間序列長趨勢的同時，相對突出了年度增長速度的影響，因此，目前我國學者基本都選用這種方法來測定和分析中國的經濟周期性波動。采用直接法要求被測定經濟變量序列滿足以下幾點：[1]要有較長的時間序列資料；[2]其增長服從指數增長；[3]增長較平穩，無短期的大起大落現象。
（二）增長周期法（剩餘法）的測定方法
增長周期法是在對經濟變量進行時間序列分解的基礎上，采用經濟變量的循環（周期）波動C來測量其周期波動，它反映了經濟變量對其長期趨勢的相對偏離程度隨時間發生的循環波動。增長周期法又稱剩餘法，用這種方法測定經濟周期在技術上比較複雜，西方經濟學者普遍使用該方法來對經濟周期波動進行測定。剩餘法又稱“殘餘法”其前提是假定時間序列Y可以分解為長期趨勢因子T、周期波動因子C、季節變動因子S和隨機波動因子I。首先，對以月度和季度為時間單位的數據進行季節性調整，消除時間序列中季節變動因子S的影響。其次，求解長期趨勢因子T。可以采用兩種方法：[1]移動平均法求出長期趨勢因子T。[2]用最小二乘法求得長期趨勢擬合值Y。
……然後利用消除季節性變動因素的時間序列值與長期趨勢擬合的時間序列值之差與長期趨勢擬合值的比率求得周期波動率R，其公式為：R某一經濟變量，其各變量值按時間序列排序就構成了一個時間序列，即：Y（t）f{T（t），C（t），S（t），I（t）}。依據時間序列的四個構成要素在模型中的相互關係，可將時間序列模型分解為加法模型和乘法模型兩種：[1]加法模型的一般表達式：YT+C+S+I，式中T、C、S、I均表現為絕對量；[2]乘法模型的一般表達式：YT×C×S×I，式中T、C、S、I均表現為相對量。
本書將使用增長率周期法和增長周期法兩種方法分別研究1953年以來和1978年以來中國經濟周期的波動，通過兩種經濟周期測定方法的運用，對1953年以來和1978年以來兩個階段經濟周期波動進行分析，以期獲得這兩個階段經濟周期波動的劃分和存在的特點，並在分析中比較兩種測定方法存在的異同。
三、反映經濟波動特征的指標
經濟波動的性質，即古典周期還是增長周期，以及波動幅度和波動係數等是反映經濟波動特征的指標。
波動幅度和波動係數，這兩個指標反映了經濟增長的穩定性。若以經濟增長率波動作為劃分經濟周期的依據，則波動幅度（或稱振幅）是指每個周期內經濟增長率上下波動的離差，最簡便直觀的計算方法是測算每一周期內經濟增長率波峰與波穀的落差。波動係數是指經濟波動的相對幅度，是國民經濟實際增長率圍繞長期趨勢上下波動的量值，具體表現為經濟變量時間序列的標準差與均值之比。波動幅度和波動係數的絕對數值越大，表示國民經濟的運行越不穩定。
波動高度也就是峰位，是每輪周期波峰的經濟增長率，它表明每輪周期經濟擴張的強度。波峰過高，擴張過強，往往導致隨後的波穀過深，從而使整個周期的振幅過大。波動深度也就是穀位，是每輪周期波穀的經濟增長率。
平均位勢（即波位）是指每輪周期內各年度平均的經濟增長率，它表明每輪周期經濟增長的總體水平。
本書將以這些指標具體分析中國經濟波動周期的特征。